DeFi ликвиддүүлүк агрегаторлорунун келечеги

Ликвиддүүлүк агрегаторлору каржы дүйнөсүндө жаңы эмес; чындыгында, чечим көп жылдар бою салттуу каржы инструменттери боюнча чачыранды ликвиддүүлүктү чечүү үчүн колдонулуп келет. Демек, крипто экосистемасында, айрыкча DeFiде ликвиддүүлүк агрегаторлоруна суроо-талаптын (жана колдонуунун) өсүп жатканы таң калыштуу эмес.

Кеңейип жаткан криптоэкономикада ликвиддүүлүк агрегаторлорунун ролун түшүнүү үчүн, адегенде ликвиддүүлүк эмнени билдирерин түшүнүү абдан маанилүү. Кеңири контекстте ликвиддүүлүк инвесторлор өз активдерин нак акчага канчалык оңой айландыра аларын билдирет. Жогорку ликвиддүүлүктү сунуш кылган базарлар инвесторлорго эффективдүү жана эффективдүү соода жүргүзүүгө мүмкүндүк берип, баанын жылышы жок ири транзакцияларды жүргүзүүгө көмөктөшөт.

Крипто рыногунда ар дайым өтүмдүүлүк менен көйгөйлөр болгон. Себеби экосистема өтө бытыранды, жеке ликвиддүүлүк провайдерлери, бассейндер жана платформалар өз алдынча блокчейндин үстүндө колдонуучулардын белгилүү бир тобун тейлейт. Негизги блокчейн тармактары жеке силостарда иштешет жана бири-бири менен сейрек байланышып, туңгуюкту күчөтөт.

Андан кийин, жүздөгөн ар кандай крипто алмашуулар, DeFi dApps, платформалар жана протоколдор бар - ар бири колдонуучулардын ар кандай топторун тейлейт. Анын үстүнө, бул платформаларда жайылган инвестициялык мүмкүнчүлүктөрдүн кеңири (жана тынымсыз өсүп жаткан) спектри колдонуучуларга баанын бардык кыймылдарын эффективдүү басып алууну өтө кыйындатат. Эгер колдонуучу эң жакшы баага жетүүнү кааласа, алар жүздөгөн платформаларга катталып, бир эле учурда алардын бардыгына мониторинг жүргүзүшү керек – бул эрдикке кол менен жетишүү мүмкүн эмес.

Бул жерде ликвиддүүлүк агрегаторлору жардамга келишет. Акыркы бир нече жылда борборлоштурулган биржалардын (CEXs), борборлоштурулбаган биржалардын (DEXs) жана гибриддик ликвиддүүлүк агрегаторлорунун кеңири спектри пайда болуп, криптовалюталар үчүн эң чоң кирүү тоскоолдуктарын эффективдүү алып салышты. 

Ликвиддүүлүк Агрегаторлору Катышуу босогосун төмөндөтөт

Ликвиддүүлүк агрегаторлору интегралдык биржалардан келген заказдарды бириктирип, институттарды жана чекене инвесторлорду бириктирүү инфраструктурасы аркылуу байланыштырат, ал жерде бул буйрутмалар багытталышы жана аткарылышы мүмкүн. 

Бул иш-аракетти жеңилдетүү үчүн ликвиддүүлүк агрегаторлору ликвиддүүлүктү ар кандай булактардан тартат. Кээ бир агрегаторлор ликвиддүүлүктү CEX, DEX же своп пулдарынан чогултушат, ал эми кээ бирлери гибриддик моделди карманышат, мында алар CEX жана DEX ликвиддүүлүгүн топтошот. Андан кийин бул маалыматтар бирдиктүү интерфейс аркылуу инвесторлорго жана соодагерлерге берилет. Натыйжада, инвесторлор бардыгын кол менен көзөмөлдөбөстөн, кеңири рынокто эң мыкты жеткиликтүү бааларды жана жыйымдарды түз алышат.

Мисалы, алалы Unizen акылдуу биржа экосистемасы, мында инвесторлор CEX жана DEXтерден топтолгон терең гибриддик ликвиддүүлүккө жана бирдиктүү башкаруу панелинен чечимдерди кабыл алуунун өнүккөн инструменттерине мүмкүнчүлүк алышат. Натыйжада, Unizen колдонуучулары каалаган активдин эң жакшы баасын текшерип, платформадан чыкпастан же бир нече биржалардын ортосунда акча которбостон, соодалаша алышат.

Unizenдин CeDeFi (Борборлоштурулган борборлоштурулган каржы) архитектурасы соодагерлерге ликвиддүүлүктүн тереңдигине, KYC, AML шарттарына жана жыйымдарга негизделген эң мыкты мүмкүнчүлүктөрдү издөөгө мүмкүндүк берет. Платформа ошондой эле төмөнкү тайгалак, жогорку жеткиликтүүлүк жана жакшыраак коопсуздук менен соода жүргүзүүгө көмөктөшөт. 

Орион протоколу дагы бир перспективдүү ликвиддүүлүк агрегатору жана AMM (Automated Market Maker) болуп саналат, ал инвесторлорго DEXs, CEXs жана своп пулдарынан бир интерфейстен ликвиддүүлүккө жетүүгө мүмкүндүк берет. Платформа бардык своп заказдарын эң жакшы баа менен ликвиддүүлүк менен камсыздоого багыттоо үчүн иштелип чыккан.

Кошумчалай кетсек, Orion'дун ликвиддүүлүктү топтоо платформасы CEX эсептерине катталууда колдонуучулар өтүшү керек болгон каттоолордун жана текшерүүлөрдүн чарчаган процессин жок кылат. Ал ошондой эле бир нече капчыктарды, ар бир капчык үчүн KYC текшерүүлөрдү жана бир нече биржалардагы баалардын кыймылына дайыма мониторинг жүргүзүү зарылдыгын жок кылат. Анын ордуна, колдонуучулар жөн гана Орион протоколуна катталып, текшерүүнү колго алып, бир эсептен жүздөгөн биржаларда соода жүргүзө алышат. 

Келечек - бул кайчылаш чынжырча ликвиддүүлүктүн агрегациясы

Учурда эң ийгиликтүү виртуалдык активдердин ликвиддүүлүгүн агрегаторлору алмашуу ликвиддүүлүгүн топтоого басым жасашат жана инвесторлорго рынокто эң жакшы жеткиликтүү баа пункттарын берүү үчүн сандык ыкмаларды колдонушат. 

Биржалардын жана ликвиддүүлүк түйүндөрүнүн ликвиддүүлүктү блокчейндер аркылуу натыйжалуу, ылайыктуу жана ачык-айкын булагы үчүн жөндөмдүүлүгү виртуалдык актив жана токендер индустриясынын көп триллион долларлык индустрияга өсүшүнө карабастан, негизги маселе бойдон калууда. Ири миллиард долларлык биржалар дагы эле жогорку контрагенттик тобокелдиктерге ээ өтө натыйжасыз, кымбат жана жай ликвиддүүлүк провайдерлерин колдонушат.

DEX агрегаторлору жана AMMs бар болсо да, алар көбүнчө ликвиддүүлүктү топтоо жана белгилүү чынжырлар боюнча буйруктарды багыттоо менен чектелет - көпчүлүк учурда Ethereum. Ошентсе да, Ethereum'дун DeFi пейзажындагы башкаруучу позициясына карабастан, акыркы жылдары бир нече катмар-2 чечимдери жана үчүнчү муундагы блокчейндер пайда болуп, акырындык менен өздөрүн ликвиддүүлүктүн жаңы чекиттери катары позициялашты. Бирок, блокчейндердин чектелген өз ара иштешүүсү, учурдагы агрегаторлордун блокчейнге багытталган фокусу менен жупташып, жаңы тоскоолдуктарды жаратты.

Убакыттын талабы - бул ликвиддүүлүктүн биригүүчүлөрү СУЙУК сунуш кылат. Бир жылга жетпеген убакыт мурун ишке киргизилген FLUID класстагы эң мыкты MPC капчыктарды колдонуп, дүйнөлүк валюта рыногунда институционалдык деңгээлдеги ликвиддүүлүктүн агрегациясын кайталаган, блокчейнге негизделген чечимди сунуштайт. FLUID ликвиддүүлүктү спот, фьючерс, деривативдер, СТО жана ШКУ рынокторунда бириктирип, өз колдонуучуларына реалдуу убакыт режиминде баа жаңыртууларын, AI Quant-ка негизделген стратегияларды жана нөлгө жакын күтүү жана соода жыйымдарын сунуштайт.

FLUIDдин негизги максаты ар кандай борбордон ажыратылган платформалардын ортосундагы транзакциялык маселелерди натыйжалуу жоюп, чынжырлар аралык өтүмдүүлүктү жана жогорку өткөрүү жөндөмдүүлүгүн камсыз кылуу болуп саналат. Муну менен, FLUID жаңы мүмкүнчүлүктөрдү ачып жатат, алар акырында операциялык эффективдүүлүктү, чыгымдарды төмөндөтүүгө, акыркы колдонуучунун жакшы тажрыйбасына жана биржалар, ликвиддүүлүк түйүндөрү жана чынжырча ликвиддүүлүк бассейндери үчүн жаңы продукттарды иштеп чыгуу чектерине алып келет.

Келечекте көбүрөөк активдер токенизацияланган сайын, крипто экономиканын андан ары кеңейүүсүндө кросс-чынжыр ликвиддүүлүк негизги ролду ойнойт. FLUID жана башка өнүгүп келе жаткан кайчылаш чынжырлуу агрегаторлор DeFi 2.0ге олуттуу салым кошуп, борбордук орунду ээлейт.

Эскертүү: Бул макала маалымат берүү максатында гана берилген. Ал юридикалык, салыктык, инвестициялык, каржылык жана башка кеңештер катары колдонулбайт же колдонулбайт