Уолл-стрит VCлерден баштап чөнтөк инвесторлоруна чейин криптого инвестициялар, крипто пайдасына түрткү болгон кооптуу финансылык стратегиялардагы кемчиликтерди баса белгиле
Венчурдук капиталдын салымдары 1979-жылы АКШнын бардык коомдук компаниялардын жарымынан көбүн каржылаган, бул бардык фондулук рыноктун наркынын үчтөн бир бөлүгүн түзөт. АКШдагы эң баалуу беш компаниянын баары (Apple, Microsoft, Google, Amazon жана Facebook) VC колдогон стартаптар катары башташты.
Блокчейн технологиясынын өсүшү инвесторлордун венчурдук фонддор жөнүндө ой жүгүртүүсүн өзгөрттү. VCs өз каражаттарын cryptocurrency мейкиндигине барган сайын диверсификациялоодо.
Алар борборлоштурулган жана көптөгөн инвесторлор үчүн мейкиндикте ойной турган бир кыйла инклюзивдик чөйрөнү камсыз кылуу үчүн фонддун структурасын кантип түп-тамырынан бери өзгөртүү жөнүндө ойлонуп жатышат.
VCS салынган KPMG сентябрдагы отчетуна ылайык, 14.2-жылдын биринчи жарымында 725 бүтүм боюнча криптого 2022 миллиард доллар. Бул сан көп угулса да, төмөндөгү график башка окуяны баяндайт.
Бирок андан да көп нерсе бар.
Үчүнчү чейректе крипто индустриясына венчурдук инвестиция бир жылдан ашык убакыт ичиндеги эң төмөнкү деңгээлге түштү. Ылайык Bloomberg, VC фирмалары салынган Чейректеги крипто-стартаптар 4.44 миллиард долларды түздү, бул 37-жылдын ушул эле мезгилине салыштырмалуу 2021% азайган.
Инвесторлор тарабынан колдоого алынган бул крипто платформаларда хакерлердин көбөйүшүн эске алганда, бул күтүлбөгөн нерсе эмес.
Инвестициялар кургай баштайт
Бул жыл криптовалюта сектору үчүн татаал болду. Бааны оңдоолор, өзгөрмөлүүлүгү, жана жөнгө салуу Hicups, башка себептер менен бирге, кулашына өбөлгө түзгөн. Бул рынокто активдер классы менен байланышкан жогорку тобокелдикке жана криптовалютанын баасынын төмөндөшүнө байланыштуу кескин төмөндөө байкалды.
Мындай жагымсыз шарттар миллиондогон доллардын кыйрашына алып келди крипто-компаниялар/платформалар. Сүрөткө эки көрүнүктүү ысым кирет: Терранын миллиард долларлык кыйроосу жана FTX кыйроосу. Эки окуя тең крипто компаниялары (жана алардын колдоочулары) кулап түшкөнүн көрдү домино.
Көптөр бул жыгууну 2008-жылдагы каржы кризисине салыштырышат Lehman Brothers кыйроо. Антсе да, мындай жагдайлар мейкиндиктин кээ бир “акылдуу акча” инвесторлорун баштыкка кармап калышты.
Мыкты VCs жана башка инвесторлор колдогон жана ачык колдогон платформалар сыяктуу Terra жана FTX алар жарылып кеткенге чейин. Ошого карабастан, кыйроолор криптонун эң абройлуу венчурдук фирмаларынын жана инвесторлорунун портфелдеринде жагымсыз из калтырды.
Terra жана Fellow Lunatic LUNA колдоо
Terra тармагы жана анын лидери До Квон крипто дүйнөсүндө бир нече жыл ичинде атактуулукка жеткен. Luna базарларда жаркыраган чекит катары пайда болуп, 116 доллардан жогору бааланып, эң жогорку баасына жетти. Апрелде Луна 40 миллиард доллардан ашкан.
Бирок бул жерде ойногон жалгыз фактор бул эмес. Терра долларга байланган UST stablecoin ал тургай, кредиттөө программасы аркылуу 20% жылдык киреше, же жылдык пайыздык киреше (APY) ишендирди, якорь.
Массалык азгыргыч фактор. Иштедиби? Ооба, жеке же чекене инвесторлор гана бортунда секирип тим болбостон, алар эң мыкты венчурдук фирмалардагы мейкиндиктеги эң жаркын акылмандардын көңүлүн да бурушту.
пайдалануу боюнча бир нече кызыл желектер бар болчу якорьянварда пайда болгон туруктуу эмес деп атаган.
Кээ бирөөлөр муну ачыктан-ачык эле айтып чыгышты пирамидаларына схемасы, анда кийинки инвесторлордун акчасы мурунку инвесторлорго “пайыз” катары төлөнүп турган. Ошого карабастан, алдыңкы инвесторлор жана ири корпорациялар жакшы APYлерди кысуу үчүн Anchor колдонушкан.
Мисалы, Jump Crypto жана Three Arrows Capital Лунага сатылып алынган; Coinbase Ventures, Lightspeed Venture Partners, Galaxy Digital жана Pantera Capital Terraform Labs тарабынан колдоого алынган.
Галактиканын башчысы Майк Новогратц Терранын ачык жактоочусу болгон, LUNA темасындагы татуировка Токен 100 долларга жеткенде ушул жылдын башында. "Мен расмий түрдө жиндимин." ал өзүнүн жаңы сыясынын сүрөтү менен бирге твиттерге жазды.
CrunchBase маалыматтары Terra 29 инвестор тарабынан каржыланганын көрсөтөт. Алардын негизгилери:
Galaxy Digital жана Pantera Capital 25-жылдын январында 2021 миллион долларлык каржылоо раундуна өз салымын кошуп, Terraга колдоо көрсөткөн эң ири фирмалардын экөөсү болгон. Алты айдан кийин, алар 150 миллион долларлык Terra экосистемалык фондуна жана BlockTower Capital сыяктуу башка көрүнүктүү VCлерге салым кошуп, өз инвестицияларын эки эсеге көбөйтүштү. жана Delphi Digital.
Тобокелге салуу жана баарын жоготуу
It аяктады 2022-жылдын май айынан баштап өзүнүн стабилкоининин (UST) долларга болгон байлыгын жоготкондон кийин. Биз Терра-Луна окуясында аманаттарын жоготкон адамдардын көптөгөн окуяларын уккандырбыз. Бирок Terra экосистемасына инвестиция салган Venture Capital (VC) фирмалары жөнүндө эмне айтууга болот? Алар да күйүп кеттиби?
Албетте, ооба.
Galaxy Digital компаниясынын башкы директору Майк Новогратц кырсыктан кийин Luna инвестициясын ачыктаган биринчи маанилүү инвесторлордун бири болгон.
LUNA жана UST Галактикасынын канчалык деңгээлде таасир эткени азырынча белгисиз. Ичинде пресс-релиз 13-майда фирма жылдын биринчи чейрегинде 300 миллион долларлык жоготууларды көргөнүн белгиледи, бирок бул жоготууларга LUNA таандыкпы же жокпу, тактаган жок.
Ошол эле учурда, Түштүк Кореяда жайгашкан VC Hashed дагы ушундай тагдырга туш болду. Hashed акча капчыгы апрель айындагы CoinMarketCap маалыматтарына ылайык, туруктуу жоготуулар 3.5 миллиард доллардан ашты.
Үч Arrow Capital, DeFiance Capital жана башкалар ошол эле жол менен жүрүштү.
Жергиликтүү маалымат агенттигинин маалыматына ылайык, түштүк кореялык инвесторлор өзгөчө катаал жоготууларга дуушар болушкан: "Түштүк Кореядагы 200,000 XNUMXге жакын инвестор TerraUSD жана Luna компанияларына инвестиция салган деп болжолдонууда" деди өкүл. BeInCrypto.
FTX: Акыркы азап жана курмандыктардын тизмеси
FTX, бир кезде эң белгилүү крипто биржаларынын бири, 6-жылдын 2022-ноябрында МАССИВ ликвиддүүлүктүн кризисине туш болду. Бирок кырдаал көп өтпөй курчуп кетти. катары BeInCrypto билдирди, FTX Group (FTX, FTX.US жана Alameda) АКШда ыктыярдуу түрдө 11-бөлүм боюнча банкроттук процессин баштады
Ошого карабастан, FTX колдоочулары / колдоочулары массалык соккуга күбө болушту. Колдоочуларга суверендүү байлык фонду, мамлекеттик пенсиялык фонд жана ондогон венчурдук фирмалар FTXке 2 миллиард доллар инвестиция салып, анын баасын январь айында 32 миллиард долларга чейин көтөрүштү.
Аны колдогон бир нече абройлуу инвестициялык фирмалар өздөрүнүн үлүшүн нөлгө чейин белгилеп жатышат. Алардын эң ирилерине cryptocurrency-багытталган инвестор Paradigm жана Sequoia Capital кирет. Бул фирмалар 278 миллион доллар жана 214 миллион доллар жоготушкан.
Башка утулгандардын арасында дүйнөдөгү эң ири актив менеджери, Кара таш, андан кийин SoftBank, Tiger Global, Сингапурдун өкмөттүк инвестициялык фонду Temasek жана Онтарио Мугалимдердин пенсиялык планы. Galaxy Digital бул тизмеге 76.8 миллион долларлык көйгөйлүү криптовалюта алмашуу FTX таасири менен кошулду.
Миллиондогон акчасын жоготкон атактуу спортчулар аттары мисалы, Том Брэди, Стэф Карри жана Наоми Осака.
CrunchBase маалыматтары боюнча эң мыкты 10 FTX сериясы C инвесторлорун көрүүгө болот.
Ошентип, атүгүл BlackRock'тан Секвойяга чейин чоң ысымдар да катышкан.
Ар бир адам Чыгууну каалайт
Мындай коркуу жана сатуу басымынын өсүшүн эске алуу менен, стабилкоиндердин чоң көлөмү биржалардан чыгып кетти, анын ичинде KuCoin, OKX, Kraken, BlockFi жана Binance, өткөн аптада.
11-ноябрда, BlockFi жарыялады ал "кадимкидей иш жүргүзө алган жок". Бул FTX, FTX.US жана Alameda боюнча тактыктын жоктугун келтирди.
Базарлар FTXдин жакындап келе жаткан жоюлушу тууралуу кабарды иштеп чыккандыктан, башка криптолор кеңири сатылып кетишти. Солана бар окшойт азап эң чоң көлөмдөгү учкундарды жаратат SOL базарга ташталсын.
The SOL баасы алсыздыктын белгилерин көрсөтүп, 30 сааттын ичинде 24% дан ашык таштады. Бул эле эмес, атүгүл SOLдун кулпуланган жалпы наркы (TVL) FTX кыйроосунан 35% дан ашык төмөндөдү.
TVL 45 сааттын ичинде 24% га төмөндөдү. Бул анын FTX таасирин эске алганда, жалпы шок эмес. FTX жана Alameda Research крипто хедж фондунун негиздөөчүсү Сэм Банкман-Фрид (SBF) Alameda Research аркылуу Соланага алгачкы инвестор болгон.
Майор күз
Solana жана башка крипто токендер жергиликтүү FTX токенине, FTTге караганда азыраак кыйроо же тынчсыздануунун себеби бойдон калууда.
Беш күн мурун 22 долларлык белги менен соодалоодон баштап, CoinMarketCap боюнча 1.45 долларга консолидацияланганга чейин, флагмандык криптовалюта басма сөз учурунда 31% дан ашкан.
Демек, мындан эки нерсени алып салуу керек. Бул бүтүндөй крипто рыногу үчүн чоң жоготуу сыяктуу калыбына келтирүү оңой эмес. Ошондой эле, эң акылдуу жана эң жаркыраган Уолл Стрит VCтери крипто-байланыштуу инвестицияларга келгенде чекене инвесторлордой эле акылдуу.
Metaverse же башка нерсе жөнүндө айта турган нерсеңиз барбы? Бизге жазуу же биздин талкууга кошулуңуз Телеграм каналы. Сиз дагы бизди кармай аласыз дни Seish, Facebook, же Twitter.
баш тартуу
Биздин сайтта камтылган бардык маалыматтар ак ниеттүүлүк менен жана жалпы маалымат берүү максатында гана жарыяланган. Окурман биздин веб-сайттагы маалыматты кандай гана болбосун, алардын өз тобокелчилигинде.
Булак: https://beincrypto.com/wall-street-venture-capitalist-are-as-smart-as-crypto-newbies/