Жаштар пенсия үчүн акча топтобошу керек, дейт жаңы изилдөө

жаңы изилдөө, бирок, көптөгөн жаштар пенсияга акча чогултпашы керек экенин көрсөтүп турат. 

Себеп деген нерсе менен байланыштуу жашоо циклинин модели, бул рационалдуу инсандар жашоо деңгээлинин кескин өзгөрүшүнө жол бербөө максатында өмүр бою ресурстарды бөлүштүрүүнү сунуштайт.

Башкача айтканда, жеке адамдар, экономисттерден бери келе жаткан модель боюнча Франко Модильяни, Нобель сыйлыгынын лауреаты жана 1950-жылдардын башында Ричард Брумберг экономисттер алардын керектөөсү деп атаган нерсени же кадимки адамдар өз чыгашалары деп атаган нерсени текшилөөгө умтулушат.

Моделге ылайык, аз кирешеси бар жаш жумушчулар сактанышат; орто жаштагы жумушчулар көп үнөмдөйт; жана пенсионерлер аманаттарын жумшашат.

Жаңы эле жарык көргөн изилдөө жашоо циклинин моделин андан ары карап, жогорку жана аз кирешелүү жумушчуларды, ошондой эле жаш жумушчулар 401 (к) планга автоматтык түрдө катталышы керекпи же жокпу, изилдейт. Окумуштуулардын тапканы бул: 

1. Жогорку кирешелүү жумушчулар мансапка караганда айлык акынын өсүшүн сезишет. Бул алардын сактап калуу үчүн күтүүсүнүн негизги себеби. JS Pension Consulting компаниясынын башкаруучу директору Джейсон Скотт мындай деп жазган: «Бул жумушчулар үчүн жашоо деңгээлин мүмкүн болушунча туруктуу кармап туруу үчүн бардык кирешени жаш кезинде коротуу жана орто курактагы пенсияга гана топтоону талап кылат», - деп жазган; Джон Шовен, Стэнфорд университетинин экономика профессору; Сита Славов, Джордж Мейсон университетинин коомдук саясат боюнча профессору; жана Джон Уотсон, Стэнфорд бизнес мектебинин менеджмент боюнча окутуучусу.

2. Эмгек акылары жалпак болуп эсептелген аз камсыз болгон жумушчулар Социалдык камсыздандыруунун ордун толтуруунун жогорку ставкаларын алышат, бул оптималдуу үнөмдөө ставкаларын өтө төмөн кылып коюшат.

Орто жаштагы жумушчулар кийинчерээк көбүрөөк үнөмдөөгө муктаж болот

Интервьюсунда, Скотт пенсияга үнөмдөө үчүн кээ бир акылмандыкка карама-каршы келген ыкма катары карашы мүмкүн экенин талкуулады.

Эмне үчүн адам пенсияга акча чогултат? Чындыгында, Скотт мындай деди:, анткени, сиз иштеген убактагыдай иштебей турганыңызда жашоо деңгээлинин бирдей болушун каалайсыз.

«Экономикалык моделде «Эй, сен иштеп жаткан жылдары чындап эле бийик, пенсияга чыкканда төмөн жашоо акылдуу эмес» деп сунуш кылат», - деди ал. "Ошентип, сиз муну чечүүгө аракет кыласыз. Салыштырмалуу кирешеси аз болгондо, өзүңүздү багуу үчүн кирешеңиз салыштырмалуу жогору болгондо үнөмдөөнү каалайсыз. Бул чындыгында жашоо циклинин моделинин өзөгү». 

Бирок эмне үчүн жаш кезиңде бардык кирешеңди коротпойсуң? 

"Жашоо циклинин моделинде биз сиз жыл сайын кирешеңизден эң көп бакытка ээ болуп жатасыз деп ойлойбуз" деди Скотт. «Башкача айтканда, сиз 25 жашыңызда 25,000 миң доллар менен колуңуздан келгендин баарын кылып жатасыз жана «арзан» жашоого жана жакшыраак иштөөгө жол жок», - деди ал. "Ошондой эле биз байлыкка караганда, жакыр болгонуңузда белгилүү бир акча сиз үчүн баалуураак деп ойлойбуз." (1,000 доллар дегенди билдирет 25 жашта 45ке караганда алда канча көп.)

Скотт ошондой эле жаш жумушчулар пенсияга акча чогулткандан көрө, үй сатып алуу үчүн ипотека менен камсыз кылууну ойлонушу мүмкүн деди. Себептер? Сиз ошол керектөөгө жардам берүү үчүн келечектеги кирешеден карыз алып жатасыз, андан тышкары, келечектеги керектөөнү каржылоо үчүн колдонула турган капиталды куруп жатасыз, деди ал.

Жаш жумушчулар убакыттын артыкчылыгын ысырап кылып жатышабы?

Көптөгөн институттар жана кеңешчилер жашоо циклинин модели сунуш кылгандын тескерисин сунушташат. Алар жумушчуларга пенсияда каалаган жашоо деңгээлин каржылоо үчүн белгилүү бир курактагы пенсияга төлөнүп берилиши керек деп сунушташат. Т. Роу Баасы, мисалы, 30 жаштагы адамдын айлык акысынын жарымы пенсияга топтолушу керек деп сунуш кылат; 40 жаштагы адамдын айлыгынын 1.5 эседен 2 эсеге чейин сакталышы керек; 50 жаштагы адам 3 эседен 5.5 эсеге чейин айлык акысын сакташы керек; ал эми 65 жаштагы адам 7 эседен 13.5 эсеге чейин эмгек акысын сактоого тийиш.

Скотт жумушчулар кирешенин эселенген бөлүгү катары сактык көрсөткүчтөрү болушу керек дегенге макул эмес. Бирок анын айтымында, пенсияга чыгуу үчүн орто жашка чейин күткөн кирешеси жогору жумушчу кийинки курактагы көрсөткүчтөргө оңой жете алат. "Пенсия үчүн үнөмдөө 35ке чейин нөлдүк диапазондо көбүрөөк болушу мүмкүн" деди Скотт. "Андан кийин, балким, андан кийин тезирээк болот, анткени сиз ошол эле сумманы топтогуңуз келет."

Мындан тышкары, ал белгилегендей, жумушчунун үй капиталы үнөмдөө эталонуна да эсептеле алат.

Ошентип, жаштар үнөмдөөгө эң ылайыктуу деп эсептеген бардык эксперттер жөнүндө эмне айтууга болот, анткени аларда мынчалык узак мөөнөт бар? Жаш жумушчулар ошол артыкчылыкты жон эле ысырап кылып жатышпайбы?

Сөзсүз эмес, - деди Скотт. 

"Биринчиден: үнөмдөө пайыздарды табат, демек, келечекте дагы көп болот" деди ал. «Бирок, экономикада адамдар келечектеги акчага караганда бүгүнкү акчаны артык көрүшөт деп ойлойбуз. Кээде бул убакыт арзандатуу деп аталат. Бул эффекттер бири-бирин тескейт, ошондуктан кайсынысы маанилүүрөөк жагдайга жараша болот. Пайыздык чендер ушунчалык төмөн болгондуктан, биз жалпысынан убакыттын арзандатуулары пайыздык чендерден ашат деп ойлойбуз.

Экинчиден, Скотт мындай деди: "Эрте үнөмдөө комбинациялоонун күчүнөн пайда алып келиши мүмкүн, бирок инфляциядан кийинки пайыздык чендер көп жылдардан бери болуп келген 0% болгондо, композициянын күчү эч кандай мааниге ээ эмес."

Негизи, Скотттун айтымында, учурдагы чөйрө өмүр бою сарптоо профилин оптималдуу кылат.

Аз камсыз болгон жумушчулар да үнөмдөөгө муктаж эмес

Ал эми кирешеси аз, 25те айткыла^th пайыздык, Скотт "чыны менен үнөмдөөгө түрткү берген киреше рампы" жөнүндө азыраак жана Социалдык камсыздандыруу өтө прогрессивдүү экенин айтты; ал пенсияга чыкканга чейинки кирешенин чоң пайызын алмаштырат. "Социалдык камсыздандыруу 70, 80, 90% (адамдын пенсияга чыкканга чейинки кирешесинин) ордун толтурганда, үнөмдөөгө табигый муктаждык жок" деди ал.

Чындыгында, пенсияга чыкканга чейинки кирешеңиздин ордун Социалдык камсыздандыруу канчалык көп алмаштырса, ошончолук азыраак үнөмдөөгө туура келет. Учурда Социалдык коопсуздук башкармалыгы жана башкалар пенсияга чыкканга чейинки кирешенин канча пайызын Социалдык камсыздандыруу киреше квинтилине алмаштыраарын изилдеп жатышат, бирок 2014-жылы жарыяланган изилдөөлөр көрсөткөндөй, Социалдык камсыздандыруу пенсиядагы эң төмөнкү кирешелүү квинтилдин үй-бүлө кирешесинин дээрлик 84% түзгөн, ал эми ал болгону 16га жакынды түзгөн. пенсиядагы эң жогорку киреше квинтилинин үй-бүлө кирешесинин %.

Жаш жумушчуларды 401 (к) планга автоматтык түрдө киргизүү керекпи?

Скотт жана анын авторлоштору ошондой эле жаш жумушчуларды белгиленген салым пландарына автоматтык түрдө киргизүүнүн “жөлөкпул чыгымдары” - эгерде алар дароо баш тартпаган пассивдүү үнөмдөөчүлөр болсо - иш берүүчү дал келген учурда да олуттуу болушу мүмкүн экенин көрсөтүшөт. «Эгер үнөмдөө оптималдуу эмес болсо, демейки боюнча үнөмдөө жыргалчылыкка чыгымдарды жаратат; Сиз бул калк үчүн туура эмес иш кылып жатасыз», - деди ал.

Скотттун айтымында, жыргалчылык чыгымдары мүмкүн болгон эң жакшы иш-аракеттерге салыштырмалуу иш-аракеттерди жасоого кеткен чыгымдар. "Мисалы, сиз А ресторанына баргыңыз келди дейли, бирок сиз Б ресторанына барууга мажбур болдуңуз" деди ал. "Сиз жыргалчылыктан айрылмаксыз." 

Чындыгында, Скотт 401(k) программасына автоматтык түрдө катталган жаш жумушчулар 30 жашка чыкканда пенсия планынан акча алып, кандай жаза жана салыктарды төлөп, акчаны колдонууну ойлонушу мүмкүн деди. алардын турмуш децгээлин жогорулатуу. 

"Алар үчүн акчаны алып, аны сарптоолорун жакшыртуу үчүн колдонуу оптималдуу" деди Скотт. «Пенальтилер болбосо жакшы болмок».

Эмне үчүн мындай? "Эгерде мен 401(k) планга кирбей калганымды түшүнбөсөм жана үнөмдөлгүм келбесе, анда мен жыргалчылыктан айрылдым" деди Скотт. «Биз эл дефолтко кабылганын беш жылдан кийин түшүнөт деп ойлойбуз. Ошол учурда, алар 401 (к) акчасын каалашат жана алар акчасын алуу үчүн 10% айып төлөөгө оптималдуу түрдө даяр.

Скотт жана анын кесиптештери жаш жумушчуларга ошол беш жылдыкта канча компенсация төлөшү керек экенин аныктоо менен жөлөкпулга кеткен чыгымдарды баалашты, ошондуктан алар туура эмес үнөмдөөгө аргасыз болушкан. Албетте, эгерде алар 401 (к) акчасын накталай төлөө үчүн айып төлөшпөсө, жыргалчылыкка кеткен чыгымдар азыраак болмок.

Ал эми 401(k) га автоматтык түрдө катталган жумушчулар жөнүндө эмне айтууга болот? Алар аманат адатын жаратпайбы?

Сөзсүз эмес. Скотт: «Башы маң жана дефолтко кабылган адам мунун болуп жатканын билбейт», - деди. «Балким, алар акча топтоо адатка айланып калгандыр. Алар, албетте, акчасыз жашашат». 

Скотт ошондой эле иш берүүчү тарабынан каржыланган пенсиялык планда пенсияга үнөмдөө эмес, бекер акча берүү түшүнүгүн кайрылган - иш берүүчү дал. Жаш жумушчулар үчүн бул дал келүү, айталы, беш жылдык оптималдуу эмес чыгымдарды жеңүү үчүн жетишсиз экенин айтты. "Эгер сиз бул пенсия үчүн деп ойлосоңуз, анда пенсиядагы дал келген жакшыртылган жөлөкпул сиз жакыр болгонуңузда акчаны жоготуунун чыгымын жеңе албайт" деди Скотт. «Мен жөн гана белгилеп айтып жатам, эгерде сиз үнөмдөөнү аң-сезимдүү түрдө тандап албасаңыз, анда сиз үнөмдөө адатын жасап жатасыз деп талашуу кыйын. Сиз кантип азыраак жашоого болорун түшүндүңүз, бирок бул учурда сиз үнөмдөөнү каалаган жоксуз жана мындан ары да үнөмдөөнү каалабайсыз».

Изилдөө чечүүгө тийиш болгон суроолорду жана тобокелдиктерди жаратат

Иликтөө көптөгөн суроолорду жаратат. Мисалы, көптөгөн эксперттер акча сактоону адат кылып алуу, биринчи кезекте өзүңөргө акча төлөп берүү жакшы идея дешет. Скотт буга макул эмес. Мисалы, бир адам өзгөчө кырдаал фондун же үйгө алдын ала төлөмдү куруу үчүн акча чогулта алат.

Сиз комбинациялоо күчүн жоготуп жатасыз деп айта турган адамдарга келсек, Скотт мындай деди: "Менин оюмча, реалдуу пайыздык чендер 0% болгондо комбинациянын күчү талашка түшөт". Албетте, кимдир бирөө 0% дан ашык реалдуу пайызды тапса болот, бирок бул кошумча тобокелдикти алуу дегенди билдирет.

«Салыштырмалуу бай болгондо көбүрөөк болушу үчүн, салыштырмалуу кедей болгондо үнөмдөө керекпи?» деген принцип бар. Жашоо циклинин модели: "Мүмкүн эмес" дейт. Бул убакыт аралыгында акчаны кантип инвестициялаганыңыздан көзкаранды эмес ”деди Скотт. «Инвестициялоо үчүн биздин моделибиз тобокелсиз пайыздык чендерди карайт. Биз инвестициянын күтүлгөн кирешелери жана тобокелдиктери тең салмактуулукта экенин ырастайбыз, ошондуктан кооптуу инвестицияларды киргизүү менен негизги жыйынтыктын өзгөрүшү күмөн. Бирок, бул, албетте, биздин мамилебизди чектөө болуп саналат."

Скотт моюнга ала турган коркунучтар бар деп макулдашты. Мисалы, социалдык камсыздандыруу, жөлөкпулдарды кыскартуудан улам, аз камсыз болгон жумушчунун пенсияга чейинки маянасын азыркыдай алмаштыра албайт. Ал эми жумушчу жогорку эмгек акынын өсүшүнө дуушар болушу мүмкүн эмес. Жашоо циклинин моделин сатып алган адамдар жөнүндө эмне айтууга болот? 

«Анын баарын сатып алуунун кереги жок», - деди Скотт. "Сиз бул түшүнүктү сатып алышыңыз керек: салыштырмалуу кедей болгонуңузда сарптоо үчүн салыштырмалуу бай болгондо үнөмдөөнү каалайсыз."

Демек, бул адамдардын карьерасы/акы траекториясы жөнүндө чоң божомол эмеспи?

"Биз салыштырмалуу бай эмгек акы профилдерин жана салыштырмалуу начар эмгек акынын профилдерин карайбыз" деди Скотт. «Экөө тең жаштарга пенсияга акча топтобоону сунуштайт. Менин оюмча, орточо эмгек акы же андан жогору жумушчулардын басымдуу көпчүлүгү иштеген алгачкы 20 жыл ичинде эмгек акынын жогорулашына туш болушат. Бирок, албетте, эмгек акыда коркунуч бар. Менин оюмча, сиз жаштар эмгек акынын күтүлбөгөн төмөндөшүнө каршы чара катары айрымдарын сактап калгысы келиши мүмкүн деп туура айта аласыз. Бирок, бул пенсия үчүн үнөмдөөгө болбойт».

Демек, сиз 30 жаштын ортосуна чейин пенсияга акча топтоону күтүшүңүз керекпи? Эгер сиз жашоо циклинин моделине жазылсаңыз, анда эмне үчүн болбосун? Бирок эгер сиз кадимки акылмандыкка кошулсаңыз, анда керектөө сиздин жаш курагыңызда талап кылынгандан азыраак болушу мүмкүн экенин билиңиз.