Бул макалада башында жарыяланган bankrate.com.
Федералдык резерв системасы үстүбүздөгү жылы жетинчи жолу катары менен пайыздык чендерди жогорулатты. Бул жолу болсо да, өсүү азыраак: Fed төрагасы Жером Пауэлл 14-декабрда федералдык каражаттардын ченинин жарым пунктка жогорулагандыгын жарыялады, бул өткөн бир нече жолугушуулардын үч чейрек пунктка жогорулашынан төмөн. Ошентсе да, акыркы жолу бир жылдын ичинде чендерди ошончолук жогорулаткан 1980-жылдары болгон.
Күчтүү инфляцияны ооздуктоо үчүн ФРС пайыздык чендерди 2022-жылдын мартында чейрек пунктка, андан кийин май айында жарым пунктка жогорулатты. Бул июнь айында аларды ого бетер көтөрдү, тарабынан проценттик пункттун төрттөн үч бөлүгү - бул 1994-жылдан берки эң ири ФРдин ставкасын көтөрүү болгон жана июль, сентябрь жана ноябрь айларында да ушундай болгон.
Жөө жүрүштөр 2020-жылдагы коронавирустук рецессиядан кайра чыккандан кийин күйүп жаткан экономиканы муздатуу үчүн иштелип чыккан. Бул кескин калыбына келтирүү үйлөрдүн рекорддук баасы жана инвентаризациянын микроскопиялык деңгээли менен мүнөздөлгөн ысык турак жай рыногун камтыды.
Бирок, жайдын аягынан тартып турак-жай рыногунда муздатуу белгилери байкалды, улуттук баалардын басаңдашы менен, ал тургай, көптөгөн базарларда баалар төмөндөдү. Ал эми үй баалары пайыздык чендер менен гана эмес, факторлордун татаал аралашмасы менен шартталган, ошондуктан ФРдин аракеттери турак жай рыногуна кандай таасир этээрин алдын ала айтуу кыйын.
Полунский Бейтел Грин ипотекалык юридикалык фирмасынын директору Марти Грин: "Турак жайдын рецессиясы ушул жерде" дейт. "Азыр эң чоң суроо - бул экономиканын калган бөлүгүнө канчалык тез таралышы."
Жогорку тарифтер ай сайынгы төлөмдөрдү көтөрүүгө мажбур болгон үй сатып алуучулар үчүн да, үйлөрүнө суроо-талап аз жана/же сунуштар азыраак болгон сатуучулар үчүн да кыйынчылык туудурат.
"Чендердин мындай кескин көтөрүлүшүнүн кумулятивдик эффекти турак жай рыногун муздатып, экономиканын басаңдап башташына себеп болду, бирок инфляцияны төмөндөтүү үчүн көп нерсе кылган жок", - дейт Грег Макбрайд, CFA, Банкраттын башкы каржы аналитиги.
Fed ипотекалык чендерге кандай таасир этет
The Федералдык резерв ипотекалык ставкаларды белгилебейт жана борбордук банктын чечимдери ипотеканы башка продуктылардай түз жылдырбайт, мисалы сактык эсептер жана CD тарифтери. Анын ордуна, ипотекалык ставкалар 10 жылдык казыналык кирешелүүлүк менен кадам таштайт.
Ошентсе да, ФРдин жүрүм-туруму жалпы тонду белгилейт ипотека чендери. Ипотекалык кредиторлор жана инвесторлор борбордук банкты кунт коюп карап турушат жана ипотекалык рыноктун ФРдин иш-аракеттерин чечмелөө аракети үй насыяңыз үчүн канча төлөшүңүзгө таасир этет.
Декабрдагы чендин көтөрүлүшү 2022-жылдагы жетинчи сокку болду, Ипотекалык ставкалар кескин өзгөргөн жыл январь айындагы 3.4 пайыздан октябрда 7.12 пайызга чейин, кайра түшүп кеткенге чейин. «Мындай жогорулаштар сатып алуунун жеткиликтүүлүгүн төмөндөтүп, кирешеси төмөн болгондор үчүн ого бетер кыйындатат биринчи жолу сатып алуучулар үй сатып алуу үчүн, - дейт Клэр Лоси, Техас A&M университетинин Техас кыймылсыз мүлк изилдөө борборунун жардамчысы экономист.
Ипотекалык пайыздар турак жайга болгон суроо-талапка канчалык таасир этет?
Ипотекалык кредиттин рекорддук төмөн ставкалары 2020 жана 2021-жылдардагы турак жай бумуна түрткү бергени шексиз. Айрымдар бул турак жай кыймылсыз мүлк рыногун ашыкча күчөшүнө түрткөн эң маанилүү фактор деп эсептешет.
Эми тарифтер жыйырма жылдагыдан жогору болуп, бул үй сатууга жана баага кандай таасир этет? Майк Фратантони, Ипотекалык Банкирлер Ассоциациясынын башкы экономисти: "Ипотекалык ставкалар кайра каржылоо ишмердүүлүгүнүн натыйжалуу токтошуна жана үй сатып алуу активдүүлүгүнүн кескин басаңдашына алып келди" дейт. Сатуу гана эмес, басаңдады экономисттер баанын төмөндөшүн күтүшөт бир нече пайыздан 20 пайызга чейин.
Бирок, узак мөөнөттүү келечекте, турак-жайдын баасы жана үй сатуу ипотекалык чендердин жогорулашына туруктуу болот, дешет турак жай экономисттери. Себеби, үй сатып алууга түрткү болгон жеке турмуштук окуялар - баланын төрөлүшү, үйлөнүү, жумуштун өзгөрүшү - ипотекалык чен циклдерине дайыма эле ылайык келе бербейт.
Муну тарых тастыктап турат. 1980-жылдары ипотекалык ставкалар 18 пайызга чейин көтөрүлгөн, бирок америкалыктар дагы эле үй сатып алышкан. 1990-жылдары 8 пайыздан 9 пайызга чейинки көрсөткүчтөр кеңири таралган жана америкалыктар үйлөрүн басып алууну уланта беришкен. учурунда самын көбүгү 2004-жылдан 2007-жылга чейин ипотекалык ставкалар азыркыдан жогору болуп, баалар көтөрүлдү.
Ошентип, учурдагы басаңдашы ашыкча ысып кеткен рыноктук болушу мүмкүн нормалдуу абалга кайтуу сигналына караганда башталгыч кыйроо. "Акыркы бир нече жыл ичинде ипотеканын жогорулатылган ставкалары менен үй баасынын кескин өсүшүнүн айкалышы жеткиликтүүлүктү бир топ төмөндөттү" дейт Фратантони. "Ипотекалык ставкаларда байкалган туруксуздук инфляция басаңдай баштаганда жана бул жөө жүрүү циклинин эң жогорку көрсөткүчү байкалгандан кийин басаңдашы керек."
Азырынча турак жай рыногу сатып алуучулар үчүн кыйын бойдон калууда. “Турак жай сектору Федералдык резервдин пайыздык чен саясатынын өзгөрүшүнө эң сезимтал жана эң тез таасир этет”, - дейт NAR башкы экономисти Лоуренс Юн. "Үй сатуунун жумшактыгы быйылкы ипотекалык кредиттин ставкаларын чагылдырат."
Юн орточо дейт ай сайын ипотекалык төлөм акыркы бир жылда 28 пайызга секирип кетти, бул турак жай экономикасы аркылуу бир аз стикердик шок. "Мен суроо-талап муздаган сайын жана сунуш көбүрөөк үй куруунун эсебинен бир аз жакшырган сайын баанын кымбаттоо темпи басаңдайт деп күтөм" дейт ал.
Чынында, Улуттук Риэлторлор Ассоциациясы (NAR) суроо-талап азайгандыктан, турак жай кысуу азыртадан эле басаңдап жатканын айтат. сатуу үчүн үйлөрдүн инвентаризациясы бир чейин өстү Октябрь айында 3.3 айлык берүү, январь айында рекорддук төмөн 1.6 айлык берүү менен салыштырганда.
Карыз алуучулар үчүн кийинки кадамдар
Бул жерде пайыздык чендердин жогорулашына байланыштуу кээ бир кеңештер:
Ипотека үчүн соода кылыңыз. Түшүнүктүү соода орточо караганда жакшыраак көрсөткүчтү табууга жардам берет. Кайра каржылоо бумунун басаңдашы менен кредиторлор сиздин бизнесиңизди каалап жатышат. "Онлайн издөөнү жүргүзүү төмөнкү ставканы жана атаандаштыкка жөндөмдүү төлөмдөрдү сунуштаган кредиторлорду табуу менен миңдеген долларларды үнөмдөөгө болот" дейт Макбрайд.
ARMs жөнүндө этият болгула. Жөнгө салынуучу пайыздык ипотека ого бетер азгырык болуп баратат, бирок МакБрайд карыз алуучулар так жүрүш керек дейт. "Жеткиликтүү ставка катары ипотеканы колдонуунун тузагына түшпөңүз" дейт Макбрайд. «Алдын ала үнөмдөөнүн жолу аз, биринчи беш жыл үчүн орто эсеп менен бир жарым пайыздык пункт, бирок кийинки жылдарда жогорку чендердин коркунучу чоң. Жаңы жөнгө салынуучу ипотекалык продуктылар мурда норма болуп келген 12 ай сайын эмес, алты ай сайын өзгөрүп турат.
HELOC карап көрөлү. жатканда ипотекалык кайра каржылоо басаңдап баратат, көптөгөн үй ээлери үй капиталынын кредиттик линияларына (HELOCs) кайрылып жатышат. үй капиталын таптоо.
Бул окуя алгач чагылдырылган Fortune.com
Fortuneден көбүрөөк:
COVID вакцинасын өткөрүп жиберген адамдар жол кырсыгына кабылуу коркунучу жогору
Илон Маск Дэйв Чапеллдин күйөрмандары тарабынан мазактоо мен үчүн "чыныгы жашоодо биринчи болду" дейт жана ал реакцияларды жаратаарын билет
Gen Z жана жаш миң жылдыктар люкс сумкаларды жана сааттарды сатып алуунун жаңы жолун табышты — апам жана атам менен жашоо
Британ коомчулугу кечире албаган жана америкалыктар түшүнө албаган Меган Марклдын чыныгы күнөөсү
Булак: https://finance.yahoo.com/news/fed-december-rate-hike-means-180200472.html