Бул үч акция туруктуу дивиденддик кирешени жана жогорку кирешени сунуштайт

Бул сейрек кездешет, бирок кээ бир компаниялар ай сайын дивиденддерди төлөп, жогорку киреше менен иштешет. Бул пенсионерлер жана алардын инвестициясынан түшкөн кирешеден жашаган башкалар үчүн жагымдуу тандоо.

Бул жерде биз ай сайын дивиденд төлөп турган жана ошондой эле жогорку дивиденддердин түшүмүн сунуш кылган үч компанияны карап чыгабыз:

Тобокелдик Динамо: Dynex Capital

Dynex Capital (DX) 1980-жылдары негизделген жана учурда 600 миллион долларга бааланган ипотекалык кыймылсыз мүлк инвестициялык трести же REIT. Dynex Capital ипотекалык баалуу кагаздарга (MBS) инвестициялайт, ал активдер рычаг эффекти аркылуу компаниянын өздүк капиталынын кирешелүүлүгүн жогорулатуу үчүн карыздын эсебинен жарым-жартылай каржыланат.

Көптөгөн башка ипотекалык кредиттик РЕИТтер сыяктуу эле, Dynex Capital да акыркы чейректерде анын баланстык наркы басымга дуушар болгонун көрдү, анткени пайыздык чендердин жогорулашы Dynex Capital балансында кармап турган MBS адилеттүү рыноктук наркына зыян келтирди. Айтор, хедждер бул жоготуулардын бир бөлүгүн алдын алды жана акча агымы азырынча ишенимдүү бойдон калууда.

Акыркы чейрек ичинде Dynex Capital бир акция үчүн $0.24 бөлүштүрүүгө мүмкүн болгон кирешелерди жаратты, бул акция үчүн жылдык чен 0.96 долларды түзөт. Бул учурдагы жылдык дивидендден азыраак болмок, бирок натыйжага CFOнун алмашуусуна байланыштуу бир жолку чыгашалар терс таасирин тийгизди. Демек, быйылкы киреше үчүнчү чейректеги көрсөткүчтөн жогору болушу ыктымал, учурда аналитиктер 1.25-жылга карата акцияга 2022 доллар кирешени болжолдошууда.

Компания айына бир акция үчүн 0.13 доллар өлчөмүндө дивиденд төлөп турат, бул учурдагы баалар боюнча 12% дивиденддердин кирешесине барабар — башкача айтканда, инвесторлор айына алардын инвестициясынын 1% төлөнөт, бул чоң киреше издегендер үчүн абдан жагымдуу. киреше түшүмү.

Келечектеги пайданын айланасында кандайдыр бир белгисиздик бар, бирок дивиденддер ар дайым мынчалык жогору болот деген кепилдик жок. Ошентип, инвесторлор келечекте дивиденддердин төмөндөшүнүн бир аз жогорулаган тобокелдиги менен жашашы керек. Бирок, мисалы, дивиденддер үчтөн бирине кыскартыла турган болсо дагы, дивиденддердин кирешеси дагы эле абдан жогору, 8% болот, демек, дивиденддердин төмөндөшү Dynex Capital компаниясынын акцияларын сатып алган акционерлери үчүн сөзсүз эле каргашалуу болбойт. абдан жогорку дивиденддердин кирешеси.

Small-Cap Generation: Generation Income Properties

Генерациялык кирешелер (GIPR) чекене соода, кеңсе жана өнөр жай объекттерине ээлик кылган ички башкарылуучу кыймылсыз мүлк инвестициялык трести. Generation Income Properties - азыркы учурда 100 миллион доллардан азыраак бааланган чакан акция.

Анын активдеринин базасы негизинен ири шаардык базарларда жайгашкан жана анын ижарачыларына таза ижарага берилген эки орундуу сандагы мүлктөн турат, бул Генерация Кирешелүү Мүлктөрү үчүн пайдалуу, анткени REIT бардык төлөмдөрдү төлөөгө милдеттүү эмес. операциялык чыгымдар.

Generation Income Properties 2019-жылы соода кыла баштаган, ошондон бери REIT дивиденддерин олуттуу түрдө көбөйттү, бирок дивиденддердин эң акыркы оңдоосу дивиденддердин кыскарышы болгонун белгилей кетүү керек. Учурда компания бир акция үчүн айына 0.039 доллар төлөйт, бул бир акция үчүн жылына 0.47 долларды түзөт.

Generation Income Properties учурда бир акция үчүн болгону 4.90 долларга сатылып жаткандыктан, дивиденддердин кирешеси абдан жогору, 9.6%. Компаниянын операциялардан түшкөн коррекцияланган каражаттары акыркы чейрек үчүн бир акцияга 0.16 долларды түздү, бул учурдагы дивидендди жакшы жапты. Ай сайын төлөнүүчү $0.039 жана $0.16 чейректик пайданын негизинде, Generation Income Properties дивидендди 1.4%га жакын катышта жаап жатат, бул дивиденддерди төлөөнүн болжол менен 70% пайызын түзөт.

Generation Income Properties чакан өлчөмүнөн улам, киреше кварталдан кварталга өзгөрүп турушу мүмкүн, демек, жабуу коэффициенти кийинки кварталдарда начарыраак болушу мүмкүн, бирок кирешелүүлүктүн 10% га жакын өсүшүнүн аркасында, дивиденддердин бир аз кыскаруусу да мүмкүнчүлүк берет. дагы эле жогорку дивиденддердин кирешеси үчүн.

Gladstone Capital менен бактылуу

Gladstone Capital (муз арт) учурда 350 миллион долларга бааланган бизнести өнүктүрүү компаниясы. Бизнести өнүктүрүү компаниялары карыз рынокторуна түздөн-түз кире албаган чакан жана орто бизнести каржылоону уюштурат. Gladstone Capital, биринчи кезекте, анын активдеринин 90% ын түзгөн карыздык салымдарды жасайт, бирок компания ошондой эле өзүнүн портфелдик компаниялардын айрымдарында чакан үлүшкө ээ.

Gladstone Capital жана башка бизнести өнүктүрүү компаниялары тарабынан каржыланган чакан ишканалар башка жерлерден каржылоо кыйынга тургандыктан, BDC жалпысынан өз инвестицияларынан орточо жогору пайыздык чендерди түзүшөт.

Ошентип, Gladstone Capital абдан кирешелүү, бирок белгилей кетүү керек, компания буга чейин кирешенин көп өсүшүн жараткан эмес. Чынында, акыркы он жылдыкта бир акцияга түшкөн киреше 10% га гана өстү, бул бир орундуу жылдык өсүү темпин төмөн кылат. Бирок Gladstone Capital биринчи кезекте киреше инвестициясы катары каралып жаткандыктан, анын төмөнкү өсүү темпи өтө эле көйгөй эмес.

Gladstone Capital учурда айына $0.07 төлөйт, бул $0.84 жылдык төлөмдү түзөт. Акциялар бүгүн 9.80 долларга сатылып жатканда, компаниянын дивиденддердин кирешеси 8.6% түзөт. Компания акыркы он жылдыкта дивидендди ушул деңгээлде сактап келген, бул анын ишенимдүүлүгүн билдирет, бирок бул инвесторлор убакыттын өтүшү менен кошумча акцияларды алуу үчүн дивиденддерин кайра инвестициялашпаса, келечекте кирешенин олуттуу өсүшү ыктымалдыгы аз экенин көрсөтүп турат.

Үстүбүздөгү жылы биз EPS 0.98 долларды болжолдоп жатабыз, анын натыйжасында дивиденддерди жабуу катышы 1.2 тегерегинде. Бул бизнести өнүктүрүү компаниясы үчүн абдан бекем, анткени алар көбүнчө жогорку төлөм коэффициенттери менен иштешет. Gladstone Capital узак убакыт бою дивидендди учурдагы деңгээлде сактап келгендиктен, биздин учурдагы EPS баалоосуна салыштырмалуу киреше көп учурда төмөн болгонуна карабастан, биз жакынкы келечекте дивиденддерди кыскартуу коркунучу аз деп эсептейбиз. .

 (Төмөн рыноктук капиталдаштырууну жана/же ачык сүзүүнү камтыган факторлордон улам, биз бул акциялардын айрымдарын кичине чоңдуктагы акциялар деп эсептейбиз. Мындай акциялар ири компаниялардын акцияларына, анын ичинде чоңураак компаниялардын акцияларына караганда көбүрөөк тобокелчиликке дуушар болорун билишиңиз керек. көбүрөөк туруксуздук, төмөн ликвиддүүлүк жана азыраак жалпыга жеткиликтүү маалымат жана бул сыяктуу жарыялоо алардын акцияларынын баасына таасир этиши мүмкүн.)