Дүйнөлүк финтех индустриясындагы эң акыркы жана алдыда эмне болорун караган жумалык TechCrunch сериясы The Interchange'ге кош келиңиз. Финансылык технология боюнча журналист болуунун укмуштуу мезгили. Мындан тышкары, өткөн жылы бардык венчурдук доллардын 20% дан ашыгы түшкөн финтех стартаптары, Бул технология бүткүл дүйнө жүзү боюнча инклюзивдүүлүктү жогорулатууга жардам берип жаткан сансыз жолдорго өзгөчө толкундандым. Пандемия 1,000 түрдүү деңгээлде соруп жатканда, бир күмүш капкак - бул керектөөчүлөр жана ишканалар көбүрөөк финтехтин бар болушуна мажбурлашты жана бул жакшы нерсе.
Ар жекшембиде почтаңызда Interchange каалайсызбы? Кирүү бул жерде.
Венчурдун абалы
Мындай учурда стартаптар жана венчурдук дүйнө жөнүндө отчеттуулук бир катар карама-каршылыктар. Бир күнү биз Tiger Global сыяктуу инвестициялык гиганттар жөнүндө окуп жатабыз 17 миллиард долларга жакын жоготууларды көрүп жатабыз. Андан кийин, мен тогуз цифралуу каржылоо раунддарынын сунуштарын көрүү үчүн келген кутучамды ачам (салам, SpotOn) жана жаңы бир мүйүздүүлөрдүн төрөлүшү (сага карап, бирдиги).
Бир күнү, мен акыркы мүнөттөрдө мөөнөттүү баракчаларды тартып жаткан VCтердин жеке эсептерин угуп жатам, айрымдары өздөрүнүн инвесторлору каражат берүүдөн баш тартып, уюштуруучуларды үнөмдөө үчүн күрөшүп жатышканын айтышты - жана жүзү. Андан кийин, менин негиздөөчүм алардын акыркы айлампасы болгонун айтты ири венчурдук фирма тарабынан алдын ала алынган алардын тармагында.
Бир күнү мен финтехке багытталган VC мага өткөн жылдын октябрынан бери эч кандай стартаптарга инвестиция салбаганын айтып жатат. Кийинкиси, мен PayPal Venture бүтүрүүчүлөрүнүн жабылышы тууралуу жаңылыктарды бөлүшүп жатам жаңы 158 миллион долларлык фонд, алардын жаңы фирмасы, Infinity Ventures аркылуу жыйырмага жакын алгачкы баскычтагы стартаптарды колдоого даяр.
Бир күнү, Y Combinator портфелинин негиздөөчүлөрүнө "эң жаманын пландаштыр” бүткүл дүйнө жүзү боюнча стартаптар 13 жылдык бука чуркоодон кийин кескин өзгөрүү үчүн чабышып жатканда. Кийинки, Lightspeed Venture Partners уюштуруучуларды чакырат "оптимист болуу" үчүн.
Сансыз карама-каршы сигналдар кимдир-бирөөнүн башын айлантууга жетиштүү, бирок биз журналисттер катары мунун бардыгына сабырдуулук менен мамиле кылышыбыз керек. Мен акыркы 5 жылда стартаптар жана венчурдук капитал жөнүндө отчет берип жатып, жана буга чейин тигил же бул мүмкүнчүлүктө дагы көп нерсе ак менен кара эмес экенин түшүндүм. жана алар көз ачып жумганча өзгөрүшү мүмкүн. Мисалы, мен айткан фонд? Ал чындыгында былтыр октябрда жабылган.
90-жылдардын аягында dot.com бум учурунда, мен кээде күлкүлүү идеялар үчүн стартаптарга ыргытылган күлкүлүү көлөмдөгү накталай акчаларга таң калганым эсимде. Калп айтпай эле коёюн, 2021-жылы да ушундай маанай болгон, анда кирешеси жок, кардарлары жок жана кээ бир учурларда киреше модели жок компаниялар миллиондогон долларларды каржылоого жетишти. Бул мени каттуу каттар кутусун ачууга да катуу тынчсыздандырды, анткени трибуналдардын саны өтө көп болгондуктан жана стартаптар ушунчалык көп окшош иштерди жасап жаткандыктан, аларды бири-биринен ажыратуу барган сайын кыйындай баштады.
Мына биз бүгүн. Менде (бир аз) тынчыраак келген каттар кутусу бар, VC көбүрөөк колдонулуп жаткандай көрүнөт (же кээ бир учурларда, кээ бир аз болгон учурда) тийиштүү экспертиза жана баалоо же жалпак же көтөрүлгөндүн ордуна өйдө карай гана дюйм болуп саналат, ал тургай кээ бир учурларда төмөндөйт. Жумуштан бошотуулар, жумушка алуу куугунтуктарынын ортосунда технологиялык жумушчулардын жетишсиздиги тууралуу баш макалалардан бир нече ай өткөндөн кийин көбөйдү. Ошол эле учурда, стартаптар кирешеге, кардарларга жана кирешелүүлүккө келгенде жогорку стандарттарга карманууда. Абада мурда болбогон дүрбөлөң бар, анткени бардыгы уюштуруучуларды, инвесторлорду жана бүтүндөй стартаптарды мындан ары эмне болорун ойлонушууда.
Бул рынокту оңдообу же жөн гана нерселердин жолуна өтүүбү керек болуу? Балким, экөө тең бир аз. Кандай болгон күндө да, мен финтех, жок эле дегенде, азыркыга чейин бир аз жогору бойдон калууда деп ойлойм.
Image насыялар: Infinity Ventures
Жумалык жаңылыктар
Plaid жана Stripe ортосундагы драма ушул жумада мурунку жарыялоо менен уланды анын негизги сунушунан тышкары кеңейүү 2013-жылы түзүлгөндөн бери биринчи жолу каттоо эсебин байланыштыруу. Plaid инсандыкты жана кирешени текшерүүгө, алдамчылыктын алдын алууга жана эсепти каржылоого өтүп жаткандыгы тууралуу жаңылык стартап акыркы 18 айда бир нече сатып алууларды жасаганын эске алганда, таптакыр таң калтырган жок. Башкы директор жана биргелешип негиздөөчүсү Зак Перреттин айтымында, бул кардарлардын суроо-талабы жана анын "эсепти каржылоо процессине көбүрөөк ээлик кылуу" каалоосу. Жана бул Plaidди төлөм гиганты Stripe менен ого бетер атаандаштык абалга келтирет.
Ошол эле учурда, Stripe т алып, өз кабары бар болчуал маалымат түтүгүн жаап салат, инфраструктуралык продукт, ал колдонуучуларга шилтемелерди түзүүгө мүмкүндүк берет алардын Stripe транзакция маалыматтары менен Amazon Redshift же Snowflake's Data Cloud'та сактаган маалымат дүкөндөрүнүн ортосунда.
Биздин Ингрид Лунден айткандай, бул кадам Stripe өзүн жөн гана төлөм провайдери катары эмес, кандайча көрсөтүп жатканын баса белгилейт. Анын чоңураак каржы кызматтары жана маалымат кубаттуулугу, өз сөзү менен айтканда, "бизнес үчүн финансылык инфраструктура платформасы" болуу амбициялары бар. Плаид деген ушул эмеспи?
Ошентип, негизи, Plaid Stripe жана Stripe көбүрөөк Plaid сыяктуу болуп баратат. Такыр баш аламандык эмес.
Плаиддин акыркы кадамдары сыртта көрүнгөндөн күтүүсүз эмес - анын акыркы сатып алууларынан тышкары. Эске салсак, Visa ал келишимге чейин Plaidди 5.3 миллиард долларга дээрлик сатып алган ажырап калды жөнгө салуу көйгөйлөрүнө байланыштуу 2021-жылдын башында. Потенциалдуу комбинация биринчи жолу 2020-жылдын ноябрында тал Юстиция департаменти Visa сунуштаган Plaid сатып алууга бөгөт коюу үчүн сотко кайрылган. DOJ Visa онлайн дебеттик транзакциялар дүйнөсүндөгү атаандашты жок кылуу үчүн Plaid сатып алганын ырастады. Visa бул ырастоону четке кагып, Plaid төлөм компаниясы эмес, демек, түз атаандаш эмес деп билдирди.
Бирок ошол кезде чыккан нерселердин бири чындыгында ошол Виза болду кылды Plaidди бир жетекчи менен потенциалдуу атаандаш катары көрүңүз окшоштуруу "Вулкан" аралына стартап, анын мүмкүнчүлүктөрү ошол кездеги "суунун үстүндө көрүнгөн учу" эле, "анын астында жаткан нерсе - Visa үчүн коркунуч туудурган чоң мүмкүнчүлүк" деп эскертти. Сатып алуу процессинде тийиштүү экспертизаны жүргүзүп жатканда, Visa компаниясынын жогорку даражалуу жетекчилери Плаиддин "2021-жылдын аягына чейин акчанын маанилүү кыймылын" кошуу пландарынан чочулашкан.
Ошол тарыхка көз чаптырсаңыз, Plaid компаниясынын акыркы өнүмдөрү тууралуу жарыялары күтүлбөгөн нерсе эмес. Бир нерсе болсо, көпчүлүгүбүз "Аларга эмне мынчалык көп убакыт кетти?" деп ойлонуп жатабыз. Алекс Вильгельмдин жана менин бул темага болгон мамилем жөнүндө көбүрөөк билүү үчүн, башыңыз бул жерде.
Ошол эле учурда, Мексикада, Чекене брокердик стартап Флинк, өз өлкөсүндө биринчи болуп Нью-Йорк фондулук биржасынан фракциялык акцияларды сунуштаган, Улуттук банк жана баалуу кагаздар комиссиясынын (CNBV) макулдугу менен Vifaru Casa de Bolsa сатып ала турганын билдирди. испан тилиндеги аббревиатурасы менен). Эмне үчүн бул чоң иш болот? Бул Мексикада биринчи жолу стартап жөнгө салуучу органдардын көзөмөлү астында брокердик фирманы сатып алганын белгилейт. Келишим жабылгандан кийин, Флинк "миллиондогон мексикалыктар үчүн инвестициялоо үчүн" жаңы финансылык продуктыларды жаратат дейт.
«Флинкте биздин миссиябыз сапаттуу финансылык кызматтарды каалаган адам ала ала турган бир кыйла адилеттүү экосистеманы түзүү болуп саналат. Ошондуктан, бул транзакция биздин өлкөдө жана аймакта чыныгы каржылык инклюзивдүүлүктү түзүү боюнча биздин максатты ишке ашырууга чоң кадам болуп саналат ", - деди Флинктин башкы директору жана негиздөөчүсү Серхио Хименес Амозуррутиа пресс-релизинде.
Бул стартаптын иштеп жаткан каржы институтун биринчи жолу сатып алуусу эмес. 2020-жылдын сентябрында мен мобилдик банкингтин кантип башталышы жөнүндө жаздым Jiko Group Орто Борбордук Улуттук банкты сатып алды Ваденада, Миннесота. Бул учурда, Федералдык резерв жана Валюта көзөмөлдөөчү кеңсеси жана Сан-Франциско Федералдык резервдик банкы бүтүмдү жактырышты. Бирок бул процесс болгон. "Келишим 3 жылдык" катуу" R&D, тестирлөө жана аудиттен кийин түзүлдү", - деди компания.
Жакында, Plaid компаниясынын негиздөөчүсү Уильям Хоккей - 2019-жылы компаниядан кеткен - өткөн жылы 50 миллион долларга жамааттык банкты (Түндүк Калифорния Улуттук Банкы же NorCal) сатып алган. Ал аны Колоннага ребрендинг кылды, анын акыркы стартапы, ал мындай типтеги биринчи каржы институту деп эсептейт: "финансылык инфраструктура" банкы.
Финтектердин учурдагы башкаруучуларды сатып алуусу мага кызыктуу көрүнөт жана биз мындан дагы көптү көрө беребиз деп үмүттөнөм.
Ошондой эле өткөн аптада, Square Afterpayди өзүнүн сунушуна кошууну улантууда азыр сатып алуу, кийинчерээк төлөө (BNPL) функциясын жеке сатуучуларга узартуу, демек керектөөчүлөр азыр BNPLди Кошмо Штаттардагы жана Австралиядагы жергиликтүү ишканалардан сатып алуу үчүн колдоно алышат. 29 миллиард долларлык келишим январь айында бүттү.
Ошондой эле, BNPL дүйнөсүндө, Лондон-негизделген Zilch - өткөн ноябрда 2 миллиард долларга бааланган - АКШ рыногуна чыга баштаганын жарыялады. менен ишке киргизүү 150,000 алдын ала катталган кардарлар, Zilch анын АКШга келиши чоң өсүш мезгилинен кийин болгонун жана Улуу Британияда ишке киргенден бери 2 айдын ичинде 18 миллиондон ашык кардарларды камтыйт дейт
Башка (чоң) BNPL жаңылыктарында, Wall Street Journal Кларна максатын көздөп жатканын билдирди 1 миллиард долларга чейин чогултат жаңы жана иштеп жаткан колдоочулардан компанияны баалашы мүмкүн болгон келишимге караганда "үчтөн бир азыраак 45.9 миллиард долларга баалоо ал бир жыл мурун жетишилген "же төмөн $ 30 миллиард диапазондогу баада, пост-акча. ТКнын өзүнүн Алекс Вильгельмдин бул тууралуу ойлору бар. Аларды оку бул жерде.
Ошол эле учурда, Revolut негиздөөчүсү Ник Сторонский ал деп жарыялады өзүнүн венчурдук фондун ачууну пландаштыруудаЖасалма интеллект менен иштетилген, "мурдагы" венчурдук инвесторлор менен атаандаша алат, деп билдирет Forbes. Сторонский өзү башкалар менен бирге 200 миллион доллардын тегерегинде инвестиция жасай турганын айтты Quantum Light Capital фонду.
Жана, cryptocurrency алмашуу FTX, ал АКШ бөлүмү аркылуу кардарлары үчүн биржа соода мүмкүнчүлүктөрүн ишке киргизип жатканын билдирди. Негиздөөчүсү жана миллиардер Сэм Банкман-Фрид жетектеген компания анын ишке кириши 2022-жылдын аягында толук ишке киргенге чейин күтүү тизмесинен тандалган кардарлар тобу үчүн жеке бета режиминде башталарын айтты. Анита Рамасвами бизге бардык чоо-жайын берет. бул жерде.
Плаиддин негиздөөчүлөрүнүн бири Уильям Хоккей жана Зак Перрет. Image Кредити: Plaid
Каржылоо жана M&A
Өткөн жумада мен (жалгыз) турак жай кыймылсыз мүлк рыногуна байланыштуу эки көтөрүлүүнү камттым, бул акыркы мезгилде VC үчүн кызыгуунун өсүп жаткан аймагы. Бул учурда, экөө тең ижарачыга багытталган. Биринчиден, мен Arrived жөнүндө жаздым - бул проптех Forerunner Ventures жетектеген A сериясында 25 миллион доллар чогулткан. жалгыз үй-бүлөлүк ижара үлүштөрүн сатып алуу мүмкүнчүлүгү "100 долларга чейин" менен. Кайтып келген колдоочулар арасында Bezos Expeditions, Джефф Безостун жеке инвестициялык компаниясы; Good Friends, Уорби Паркер, Гарри жана Allbirds компанияларынын башкы директорлору жана тең негиздөөчүлөрү, ошондой эле Zillow компаниясынын негиздөөчүсү жана мурдагы башкы директору Спенсер Раскофф тарабынан башкарылган венчурдук фонд.
Кыймылсыз мүлктү инвестициялоо концепциясы жаңы эмес. Бирок Arrived компаниясынын өзгөчөлүгү - бул "толугу менен SEC квалификациясына ээ" мейкиндикте биринчи болуп, жеке үйлөрдүн үлүштөрүн сунуштоого Баалуу кагаздар жана биржалар боюнча комиссиянын уруксаты бар экенин билдирет. Башка сөз менен айтканда, бул негизинен үй IPO түзүү, же ачык үйлөрдү алуу. Мурдагы кыймылсыз мүлк кабарчысы катары, мен технология менен кыймылсыз мүлк кесилишкенде байкабай коё албайм. Айрыкча, компаниялар күнүмдүк америкалыктарга мурда жасай албагандай инвестициялоо мүмкүнчүлүгүн бергенде.
Мен ошондой эле үй ээси жана ижарачы болгон үй ээлерине кызмат көрсөткөн үч тараптуу базар жөнүндө жаздым.
Үй ээсинин көз карашынан алганда, Belong үйдү башкаруу кызматтарын сунуштайт, анын айтымында, ижарага алынган үйгө ээ болууну жеңилдетет. Мисалы, ижарага алынган мүлк оңдоого муктаж болсо, стартапта үй ээсинин атынан аларды тейлей турган үй ичиндеги тейлөө тобу бар. Ал ошондой эле үй ээлерине өз инвестицияларын башкаруу үчүн каржы куралдарын, ошондой эле ар бир айдын биринчисинде кепилденген ижара акысын берет. Ошондой эле ал менчик ээсине мүлктү оңдоого жана аны ижарага алууга даяр формада алууга жардам берет.
Ижарачылар тарапта, Белонг аларга үй ээлик кылууну өздөрү курууга жол берген системаны түзгөнүн айтат. Мисалы, ар бир бир жолку ижара төлөмү менен тургундар ижара акысынын болжол менен 3% кайтарып алышат, ал үй сатып алууда баштапкы төлөмгө жумшалуу максатында эсепте топтолгон, бирок ал колдонулган учурда гана. анын платформасы аркылуу үй сатып алуу. Көрдүңүзбү, компания кыймылсыз мүлк брокери катары да кызмат кылат.
Жөн эле таандык 80 миллион долларды камсыздаган — 50 миллион доллар өздүк капитал жана 30 миллион доллар дебет. Бешинчи дубал раундду алдын ала алды, ага Battery Ventures, Andreessen Horowitz жана GGV Capital кайталап колдоочулары да катышкан.
Бул окуядагы менин сүйүктүү саптарым Belong компаниясынын башкы директору жана тең негиздөөчүсү Але Ресниктен болду, ал компаниянын максатынын бир бөлүгү ижарачыларды "экинчи сорттогу жарандар" сезбөө экенин айтты. Бул жерде эмне үчүн ижара рыногуна багытталган стартаптар венчурдук долларларды тартып жатканы жөнүндө чоң окуя бар. Күндөрдүн биринде мен жазам.
Ошол эле учурда, инфраструктура чоң акчаларды алууну улантууда. Xendit, Түштүк-Чыгыш Азия үчүн төлөм инфраструктура платформасы, 300 миллион долларды жаңы каржылоого чогултту. Компаниянын жаңы баасы ачыкталган жок, бирок ал каржылоонун акыркы айлампасында Unicorn статусуна ээ болду 2021-жылдын сентябрында. Жана, BaaS баштоо бирдиги 100 миллион долларлык раунд менен жабылды 1.2 миллиард долларга бааланган. Инфраструктура жөнүндө сөз кылып жатып, Finix инфраструктуралык стартаптары айрымдарын жарыялады жаңы продукт кабар өткөн аптада, анын ичинде ал азыр катталган төлөм көмөкчүсү жана жеке төлөмдөрдү жүргүзүү мүмкүнчүлүктөрүн кеңейтип, реалдуу убакыт режиминде алдамчылык мониторингин кошту.
Латамда, UnDosTres, мексикалык финтех компаниясы эфир убактысын толуктоо, тейлөө төлөмдөрү жана көңүл ачууларды сатып алуу боюнча иштеп, IDC Investments жетектеген 30 миллион долларлык B сериясын жапкандыгын жарыялады.
Ал эми Nomad, бразилиялыктарга Түндүк Америка банкында 100% санариптик банкинг/инвестициялык эсеп ачууга мүмкүндүк берген бразилиялык финтех компаниясы, көтөрүп $ 32 миллион алардын биринчи раундунан 9 ай өткөндөн кийин. Stripes акыркы каржылоону алып келди. Компания 300,000 айга жетпеген убакытта 18 XNUMX кардарды чогултканын билдирди. Бразилия жөнүндө сөз кылып жатып, текшерип көр бул өзгөчөлүк Мен Neon, өз өлкөсүндө жумушчу табына багытталган 16 миллион кардары бар санариптик банкта жасадым.
Trellis, адамдарга унаа камсыздандыруусу үчүн азыраак акча төлөөгө жардам бергиси келген компания жана анын API менен которулууну жеңилдетет. көтөрүп $ 5 миллион Amex Ventures компаниясынан.
Caribou, финтех, анын миссиясы адамдарга унаа төлөмдөрүн көзөмөлдөөгө жардам берүү, 115 миллион долларга жабылды компанияны 1.1 миллиард долларга баалаган "ашыкча жазылган" C сериясындагы каржылоо раундунда. Goldman Sachs Asset Management каржылоону жетектеп, автофинансылык ландшафт боюнча өз кызматтарын кеңейтип, жакында өзүнүн санарип унаа камсыздандыруу рыногун ишке киргизди.
Мына ушул апта... Баарыңыздарга эң сонун жекшемби жана алдыдагы жума каалайбыз. окуганыңыз үчүн рахмат!
PS Бул маалыматтык бюллетень аткарылып жаткан иш, ошондуктан мен ар кандай форматтарды, узундуктарды ж.б. колдонуп жатам. Мен бул чыгарылышты мурункусунан бир аз кыскараак кылып чыгардым. Мен конструктивдүү пикирлерге ар дайым ачыкмын, андыктан көбүрөөк же азыраак көргүңүз келген нерсе болсо, мага кабарлаңыз.
Image насыялар: Xendit
Булак: https://finance.yahoo.com/news/interchange-ventures-mixed-signals-141651216.html