Пикир: Эгер сиз Санта Клаус митинги фондулук рынокко келе жатат деп ойлосоңуз, анда аны кантип ойноо керек

Ошентип, 3700 - кийинки колдоо деңгээли, андан кийин 3500гө жакын жылдык эң төмөнкү деңгээлде колдоо бар. Тескерисинче, азыр 3900-3940 аймагында каршылык бар.

Чоңураак сүрөт SPX дагы эле төмөндөө тенденциясында жана акыркы митинг декабрдын башында ушул аюу рыногун аныктаган төмөндөө сызыгында ишке ашпай калган. 200 күндүк кыймылдуу орточо төмөндөө (MA) да ошол эле аймакта, 4100гө жакын болгон.

Октябрдын башында болгон McMillan Volatility Band (MVB) сатып алуу сигналындагы позицияларыбызды жаап жатабыз жана эми жаңы сигналдын орнотулушун күтөбүз. Эгерде SPX төмөнкү -4σ диапазонунан төмөн жабылса (учурда 3760 жана төмөндөп баратат), бул жаңы сатып алуу сигналына карата биринчи кадам болмок. Бул жакынкы эмес көрүнөт.

Капиталдын гана сатуу коэффициенттери өсүүнү улантууда жана ошентип, сатуу сигналдары боюнча калууда. Акыркы бир нече жумада акциялардын опциондорунда салыштырмалуу оор сатып алуулар болду жана бул сатуунун коэффициентинин өсүшүнө негизги салым кошкон фактор болду. Бул катыштар алардын диаграммаларында өтө жогору, ошондуктан алар ашыкча сатылган аймакта болуп эсептелет. Бирок, "ашыкча сатуу" "сатып алуу" дегенди билдирбейт.

базар 3900 төмөн сынгандан кийин, туурасы кийинки эки күн начар болгон. Бул кеңдик осцилляторлорду түрттү - алар 5-декабрга чейин сатылып жаткан сигналдар^th — ашык сатылган аймакка. Биз азыр алар сатып алуу сигналдарын чыгара алар-албасын карап жатабыз. Чынында, NYSE кеңдик осциллятору кылды 21-декабрга карата сатып алуу сигналын түзүү^st, бирок "запастар гана" осциллятору жок. Биз жалпысынан бул көрсөткүчтөн кандайдыр бир сигнал (камчыга дуушар болгон) аны аракетке жарамдуу сигнал катары кароодон мурун, жок дегенде эки күн катары менен сакталышын талап кылабыз.

Нью-Йорк фондулук биржасында жаңы 52 жумалык эң жогорку көрсөткүчтөр дагы бир аз убакытка артта калды, ошентип, "жаңы эң жогорку көрсөткүчкө каршы жаңы минимум" көрсөткүчү сатуу сигналында калууда.

Ошентип, жогоруда көрсөтүлгөн көрсөткүчтөр салыштырмалуу терс, бирок бул CBOE туруксуздук индекси менен карама-каршы келет
VIx,
+ 9.47%
көрсөткүчтөр, алар көбүрөөк өсүш болуп саналат. 13-декабрдагы VIX "спик чокусу" сатып алуу сигналы^th ордунда калат. Мындан тышкары, VIX сатып алуу тенденциясы, бир кыйла орто мөөнөттүү сигнал, ордунда кала берет. Бул сатып алуу сигналдарын жокко чыгаруу үчүн VIX 26дан жогору көтөрүлүшү керек.

The куруу туруксуздуктун туундулары өсүш бойдон калууда. Башкача айтканда, VIX фьючерстеринин жана CBOE өзгөрүлмөлүүлүгүнүн индекстеринин мөөнөттүү структуралары жогору карай эңкейиште. Мындан тышкары, VIX фьючерстеринин баары VIX үчүн премиум менен соодаланат. Январдын VIX фьючерстери азыр алдыңкы ай, ошондуктан биз VIX январь фьючерстери февраль VIX фьючерстеринин баасынан жогору көтөрүлсө, келе турган эскертүү белгисин күтүп жатабыз. Бул учурда болуп кетүү коркунучу жок.

Ыраазычылык күнү менен жаңы соода жылынын башталышынын ортосунда "бийлик кылган" сезондук схемалар быйыл ишке ашкан жок. Бул үлгүлөрдүн акыркысы али келе элек - Санта-Клаус митинги - жана ал дагы эле букачар үчүн бир нерсени сактап калышы мүмкүн.

Кыскача айтканда, биз "негизги" төмөндөө позициясын сактап кала беребиз жана SPX төмөндөө тенденциясына ээ болгонго чейин муну уланта беребиз. Биз болот соода ошол "негизги" позициянын тегерегиндеги башка көрсөткүчтөрүбүздүн сигналдарын тастыктады.

Жаңы сунуш: Санта Клаустун митинги

Санта Клаус митинги 60 жыл мурун Йель Хирш тарабынан аныкталган мөөнөттүү жана рыноктук сезондук үлгү. Ал күчтүү тажрыйбага ээ. Система жөнөкөй: рынок бир жылдын акыркы беш соода күнүндө жана кийинки жылдын биринчи эки соода күнүндө көтөрүлөт - жети күндүк мезгил.

Бул жылы система бейшемби күнү, 22-декабрда сооданын жабылышынан башталат^nd (бүгүн). Бирок, эгерде бул мезгил SPX тарабынан пайда алып келбесе, анда бул келечектеги запастар үчүн дагы терс болмок.

Бейшемби, 22-декабрдагы сооданын жабылышында^nd,

Сатып алуу 2 SPY январь (13^th) акчага чалуулар

Жана сатуу 2 SPY январь (13^th) акчадан 15 балл болгон чалуулар.

Бул соодада убакыттан башка эч токтоо жок. Эгерде SPDR S&P 500 ETF Trust
Шпион,
-1.43%
позиция ордунда турганда жогорку иш таштоо менен соодалашат, андан кийин ар бир тарапка 15 упайга чейин спредди жылдырыңыз. Кандай болгон күндө да, шаршемби, 4-январь күнү соода аяктаганда спрэдиңизден чыкыңыз^th (жаңы жылдын экинчи соода күнү).

Кийинки иш-аракет

Башкасы белгиленбесе, бардык аялдамалар психикалык жабылуу аялдамалары болуп саналат.

Биз SPY спреддерибиз үчүн "стандарттуу" айлануу процедурасын колдонуп жатабыз: ар кандай вертикалдуу бука же аюу спрединде, эгерде астыңкы кыска соккуга тийсе, анда бүт спредди жылдырыңыз. Бул ролл болмок up чалуу бука жайылып учурда, же түрмөк төмөн аюунун учурда жайылышы. Ошол эле мөөнөттө болуңуз жана башкасы сунушталбаса, соккулардын ортосундагы аралыкты бирдей сактаңыз.

Узак 2 SPY январь (20^th) 375 коюу жана Кыска 2 январь (20^th) 355 коет: бул биздин «негизги» теменку позициябыз. SPX төмөндөө тенденциясында кала берсе, биз бул жерде позициябызды сактап калгыбыз келет.

Узак 1 SPY январь (6^th) 408 чалуу жана кыска 1 SPY январь (6^th) 423 чалуу: бул соода MVB ​​сатып алуу сигналына негизделген, ал 4-октябрда түзүлгөн^th. Биз буга чейин бир нече жолу тоголонуп, позициядан бир аз пайда алып келгенбиз. Калган спредди азыр жабыңыз.

Узак 2 KMB январь (20^th) 135 чалуу: биз өткөн аптада бул позицияны көтөрдүк. Жабуу аялдамасы 135 бойдон калууда.

Узак 2 IWM январь (20^th) 185 акча чалуу жана Кыска 2 IWM (20-январь^th) 205 чалуу: бул Ыраазычылык күнү менен жаңы жылдын экинчи соода күнүнүн ортосундагы өсүү мезгилине негизделген позициябыз. Эгерде IWM кармап туруу мезгилинде митингге чыкса, биз бул позицияны тууралайбыз, бирок алгач бул позиция үчүн эч кандай токтоо жок, ошондуктан бүт дебет тобокелге салат.

Узак 2 PSX январь (20^th) 105 коет: биз бул путёвкаларды канча убакытка чейин кармап турууга ниеттенгенбиз салмактуу коюу-чалуу катышы сатуу сигналы боюнча калууда. Бирок, кою-чалуу катышы сатып алуу сигналына айланды, андыктан бул коюулардан азыр чык.

Лонг 2 AJRD (20-январь^th) 52.5 чалуу: AJRD 56 долларлык накталай акчаны алуу сунушун алды, андыктан бул чалуулардан азыр чыгыңыз. Аларды паритеттен төмөн сатпаңыз.

Узак 1 SPY январь (20^th) 402 чалуу жана Кыска 1 SPY (20-январь^th) 417 чалуу: бул спред 13-декабрда жабылганда сатылып алынган^th, акыркы VIX "спик чокусу" сатып алуу сигналы түзүлгөндө. VIX кийинчерээк 25.84дөн жогору жабылса, өзүңүздү токтотуңуз. Болбосо, биз 22 соода күнү кармайбыз.

Узак 1 SPY январь (20^th) 389 койду жана Кыска 1 SPY январь (20^th) 364 кой: Бул SPX 3900-декабрда 15дөн төмөн жабылганда түзүлгөн биздин "негизги" төмөндөө позициябызга кошумча болду.^th. SPX болсо, бул жайылуудан өзүңүздү токтотуңуз Рианна 3940 Жогоруда.

Узак 2 PCAR февраль (17^th) 97.20 коет: бул путтар 20-декабрда сатылып алынган^th, алар акыры биздин сатып алуу чеги менен соода кылганда. Биз бул путевкаларды качанга чейин уланта беребиз салмактуу коюу-чалуу катышы сатуу сигналында.

Суроолорду төмөнкүгө жөнөтүңүз: [электрондук почта корголгон].

Лоуренс Г. Макмиллан – McMillan Analysis компаниясынын президенти, катталган инвестиция жана товардык соода боюнча кеңешчиси. Макмиллан бул отчетто сунуш кылынган баалуу кагаздар боюнча жеке жана кардар эсептеринде кызматтарды ээлей алат. Ал тажрыйбалуу соодагер жана акча менеджери жана эң көп сатылган китептин автору, «Опциялар стратегиялык инвестиция катары». www.optionstrategist.com

Disclaimer: ©McMillan Analysis Corporation SECде инвестициялык кеңешчи жана CFTCде товардык соода боюнча кеңешчи катары катталган. Бул маалымат бюллетениндеги маалымат ишенимдүү деп эсептелген булактардан кылдаттык менен чогултулган, бирок анын тактыгы жана толуктугу кепилдикке алынбайт. Макмиллан Анализ Корпорациясынын кызматкерлери же директорлору, же мындай адамдар тарабынан башкарылган эсептер консультацияда сунушталган баалуу кагаздар боюнча кызматтарга ээ болушу мүмкүн.