S&P 500 (SPX) ушул айда чокусунан дээрлик 10% га төмөндөп кеткенине карабастан, биржа рыногу 2021-жылдын май айынан бери төмөндөө тенденциясын улантууда, рыноктун төмөндөшүнүн белгиси жок. Муну менен бирге, SPX, албетте, климаттык төмөндөө жана баанын кеңири таралышы менен ашыкча сатылып кеткен, бул автоматтык митинг башталганга чейин сатуу туу чокусуна жетиши мүмкүн.
S&P 500 Futures боюнча Wyckoff ыкмасы менен баа иш-аракетинин деталдуу талдоосу кийинчерээк көрсөтүлөт. Биринчиден, кээ бир пайдалуу рыноктук түшүнүктөрдү алуу үчүн төмөндө SPX менен рыноктун кеңдигинин ортосундагы мамилени карап көрүңүз.
Базардын ылдый жагын аныктоо үчүн биржа кеңдигин колдонуу
Диаграмманын төмөнкү панелинде көрсөтүлгөндөй, рыноктун кеңдиги 200 күндүк орточо көрсөткүчтөн жогору болгон акциялардын пайызы. 2021-жылдын январынан бери рыноктун кеңдиги менен SPXтин ортосунда так айырмачылык бар, мында SPX жогорку деңгээлди түзөт, ал эми рыноктун кеңдиги төмөнкү деңгээлди түзөт.
Бул айырмачылык өсүш тенденциясына азыраак акциялар катышып жатканын билдирет, бул бука рыногу үчүн дени сак белги эмес. Дивергенция кызыл желек катары кызмат кылат, ал эми жогорулоо тенденциясын жокко чыгаруу үчүн сигнал же тастыктоо эмес, анткени баа аракети дагы эле акыркы ырастоо болуп саналат.
Рыноктун кеңдиги диаграммасы 3%, 70% жана 50% менен 30 кызгылт сары сызыктарга бөлүнгөн. Негизгиси - 50% деңгээлине көңүл буруу. Качан рыноктун кеңдиги төмөндөйт жана 50% деңгээлинде секире албайт, 2014, 2015, 2018 жана 2020-жылдары байкалгандай SPXде күчтүү артка кетүү же оңдоо болду. 50% деңгээли колдоо катары иштейт. Бир нече убакытка 50 күндүк орточо көрсөткүчтөн 200% дан азыраак запастар болгондо, SPXтин көтөрүлүшү күтүлбөйт, демек, артка кетүү же оңдоо болот.
Биринчи жолу рыноктун кеңдиги 50-жылдын сентябрында 2021% колдоо деңгээлинен төмөн түшкөндө, ал 2021-жылдын октябрында жогору көтөрүлө алган. Экинчи жолу 2021-жылдын ноябрында колдоо деңгээлинен ылдый түшкөндө, жогору көтөрүлүүгө 3 жолу аракет жасалган, бирок алардын бири да болгон жок. ал тургай, 50% деңгээлин текшерүү. Колдоо деңгээлинен жогору калыбына келтире албоо SPX үчүн кыйынчылыкты жаратат.
Өткөн маалыматтарга таянсак, рыноктун кеңдиги колдоо деңгээлин 50% калыбына келтире албагандан кийин, ал ашыкча сатуу деңгээли катары эсептелген 30% деңгээлинен төмөн түштү. 30% денгээлден ылдый түшүү, андан кийин жогоруда кайра алуу (жашыл түстө аннотация) 2018-жылдан башка рыноктун түбүн белгилейт.
Ал тургай 2018-жылы, ал 2018-жылдын декабрында акыркы капитуляция болгонуна карабастан, SPXде көтөрүлүп, убактылуу түбүн белгиледи.
Азыр, рыноктун кеңдиги 31.3, ал 30% деңгээлинен төмөн түшө элек, сатуу туу чокусуна жеткенге чейин, андан кийин техникалык митингге чейин SPXде алда канча алсыздыкты сунуш кылышы мүмкүн. Бул өткөөл мезгилде, балким, баалуу кагаздар рыногунда сектордук ротация болушу мүмкүн, анда акча менеджерлери өз портфелдерин кайра теңдештирүү жана кайра жайгаштыруу мүмкүнчүлүгүн колдонушат жана каражаттарды жакшыраак акцияларга айлантышат.
Wyckoff ыкмасы менен S&P 500 баасын болжолдоо
S&P 500 E-mini Futures (ES) мүнөздөмөлөрүнүн негизинде, алсыздыктын белгиси (SOW) 13-жылдын 2022-январынан бери сунуштун көбөйүшү менен өйдө жантайыңкы соода диапазонунан төмөн сынды. Төмөнкү толкун баанын жайылышы жана климаттык жылыш менен коштолот. , алар сатуунун туу чокусуна жана техникалык митингге чейин мүнөздөмөлөрдүн бир бөлүгү болуп саналат. Потенциалдуу төмөндөө сценарийи үчүн төмөнкү диаграмманы караңыз.
Point and Figure (P&F) диаграммасынын негизинде S&P 500 баанын максаттарын баалоо төмөндө көрсөтүлгөн:
Баалоо үчүн биринчи сегмент (кызгылт сары түстө аннотацияланган) колдонулат жана болжолдонгон баа максаты 4020-4240 болуп саналат. Бул Уикоффтун – Себеп жана Натыйжа мыйзамынын негизинде бөлүштүрүү үчүн “цистернада жетиштүү күйүүчү май” бар дегенди билдирет. Бул баа максаттуу баага түшүшү керек дегенди билдирбейт.
Акыр-аягы, баа кыймылын тастыктоо үчүн S&P 500 баа аракетине жана анын мүнөздөмөлөрүнө кайрылыш керек. Рыноктун кеңдигинин маалыматтарына, баа көлөмүнүн анализине жана S&P 500 үчүн Point and Figure баанын максаттуу болжолуна таянсак, сатуу али бүтө элек окшойт. Мүмкүнчүлүк дагы эле аюунун пайдасына. Акысыз электрондук почта аркылуу көбүрөөк рыноктук маалымат алуу үчүн TradePrecise.com сайтына кириңиз.
Бул макала алгач FX империясында жарыяланган
FXEMPIREден дагы:
Булак: https://finance.yahoo.com/news/market-breadth-shows-stock-sell-091020164.html