Өнөр жай инвестициясы: 3% же андан жогору дивиденддердин кирешеси бар 3 өнөр жай

Өнөр жай ишканалары узак мөөнөттүү дивиденддердин өсүшүнүн жакшы булагын сунуштайт жана дивиденддерди көбөйтүүнүн өтө узак тарыхы бар таң калыштуу көп сандагы акцияларды сунуштайт. Чынында, 13тин 65ү Бөлүнүүчү Aristocrats — 25 жылдан ашык катары менен дивиденддерин жогорулаткан акциялар — өнөр жай секторунан келет.

Бул жерде, жок эле дегенде, 25 жыл катары менен өз дивиденддерин көтөргөн үч өнөр жай запастары болуп саналат жана толук экономикалык цикл аркылуу узак мөөнөттүү өсүш өндүрүүгө жөндөмдүү:

3M Co менен байланышта болуңуз.

3M (МММ) 60 жыл катары менен дивиденддерин көбөйтүп келет. 3M дүйнө жүзү боюнча үйлөрдө, ооруканаларда, кеңсе имараттарында жана мектептерде күн сайын колдонулуучу 60,000 95,000ден ашык продукцияны сатат. Анын 200 2019ге жакын кызматкерлери бар жана 3дөн ашык өлкөдө кардарларды тейлейт. XNUMX-жылдын экинчи кварталынан баштап XNUMXM азыр төрт өзүнчө бөлүмдөн турат: Коопсуздук жана өнөр жай, Саламаттыкты сактоо, Транспорт жана электроника жана Керектөөчү.

Анын узак мөөнөттүү өсүшү компаниянын атаандаштык артыкчылыктары менен да колдоого алынган. 3Mдин инновациялары компаниянын эң чоң атаандаштык артыкчылыктарынын бири. Компания керектөөчүлөрдүн суроо-талабын канааттандыруу үчүн жаңы өнүмдөрдү түзүү үчүн сатуунун 6% (жыл сайын 2 миллиард доллардын тегерегинде) барабар болгон изилдөө жана өнүктүрүү чыгымдарын максат кылат. Бул чыгашалар компания үчүн пайдалуу болуп чыкты, анткени акыркы каржы жылында сатуунун 30% беш жыл мурун болбогон продукциялардан түшкөн. 3Mдин инновациялык продуктыларды өнүктүрүү боюнча милдеттенмеси 100,000 XNUMXден ашык патенттердин портфелине алып келди.

3M ушул айдын башында экинчи чейректеги кирешенин жыйынтыктарын билдирди, киреше 2.8% га азайып, 8.7 миллиард долларга чейин кыскарды, бирок күтүүлөргө дал келди. Өткөн жылдагы 2.48 долларга салыштырмалуу EPS 2.59 долларга оңдолду, бирок болжолдонгондон 0.04 доллар жогору болду.

Чейрек үчүн органикалык өсүш чейрек үчүн 1% түздү. Safety & Industrial 0.7% органикалык өсүшкө ээ болду, анткени бул сегмент өнөр жай жабышчаактары жана ленталары, абразивдери жана маска тутумдары боюнча кирешелерди көрүүнү улантууда, бирок жеке коопсуздук дагы бир жолу төмөндөдү. Транспорт жана электроника 0.5% жакшырды, анткени алдыңкы материалдар, коммерциялык чечимдер жана автомобиль оригиналдуу жабдууларын өндүрүүчүлөр чейрек ичинде жогору болгон.

Транспорт жана коопсуздук жылдан жылга төмөндөдү. Саламаттыкты сактоо бөлүү жана тазалоо илимдеринин, саламаттыкты сактоонун маалымат системаларынын, медициналык чечимдердин жана оозеки багуудагы күчтүн эсебинен 4.4% өстү. Азык-түлүк коопсуздугу боюнча киреше бир калыпта болгон, ал эми Керектөөчү 2.5% га төмөндөгөн. 3M жуманын башында билдирди ден соолугун чыцдоону пландаштырат өзүнчө ачык компанияга бизнес. 

3M 2022-жылга жаңыланган божомолун берди, эми компания жыл үчүн 10.30 доллардан 10.80 долларга чейин оңдолгон EPSти күтүүдө, мурунку 10.75 доллардан 11.25 долларга чейин. Ошентсе да, 3M оор экономикалык шарттарда да жогорку кирешелүү бойдон калууга тийиш. Бул 3Mге көп жылдар бою дивиденддерин көбөйтүүгө мүмкүндүк берген нерсе. Учурда акциялардын кирешеси 4.2%.

Жумуш үчүн куралдар: Stanley Black & Decker 

Stanley Black & Decker (SWK) электр шаймандары, кол шаймандары жана тиешелүү буюмдар боюнча дүйнөлүк лидер болуп саналат. Компания инструменттер жана сактоо сатуу боюнча жогорку дүйнөлүк позицияны ээлейт. Stanley Black & Decker коммерциялык электрондук коопсуздук жана инженердик бекитүү боюнча дүйнөдө экинчи орунда турат.

Компания экинчи чейрек үчүн эсептөөлөрдү өткөрүп жиберди. Экинчи чейректеги 4.39 миллиард долларлык киреше 350 миллион долларга күтүлгөндөй болбой калды. Ошентсе да, киреше чейрек ичинде 16% га өстү. $1.77 түзөтүлгөн EPS акция үчүн $0.36га жетпей калды. Мындан тышкары, компания толук жылдык жетекчилигин төмөндөтүп, азыр 5.00-жылга чейин $6.00-2022 диапазонунда оңдолгон EPSти күтүүдө.

Алдыга карай, Stanley Black & Decker кирешенин өсүшүнө кайтып келиши керек. Компаниянын негизги атаандаштык артыкчылыгы анын глобалдык масштабы болуп саналат, ал экономика өзгөргөндө чыгымдарды кыскартууга мүмкүндүк берет. Экинчи чейректеги финансылык жыйынтыктар менен бирге компания 1-жылдын аягына чейин 2023 миллиард доллар салыкка чейинки үнөмдөөнү жана 2 жылдын ичинде 3 миллиард долларды түзө турган жаңы глобалдык чыгымдарды азайтуу демилгесин жарыялады.

Акыркы жыйынтыктар инвесторлордун көңүлүн калтырганы менен, биз акция азыр баалоо жана дивиденддер боюнча ишенимдүү сатып алуу деп эсептейбиз. Акциянын баасы жыл башынан бери 48% төмөндөп кеткендиктен, инвесторлор бул дүйнөлүк лидерди 17.5 пайыздык кирешеге жана 3.4% дивиденддердин кирешесине сатып алуу мүмкүнчүлүгүнө ээ болушту. P/E акциянын акыркы он жылдагы орточо P/E деңгээлинен бир топ төмөн, ал эми дивиденддердин кирешеси 10 жылдык эң жогорку чекке жакын.

Дивиденддерди төлөө коэффициенти жаңы жетекчилик диапазонун ортосунда 60% дан төмөн болушу күтүлүүдө. Бул дивиденд быйылкы жылга кыскартылган жетекчилик менен да коопсуз экенин көрсөтүп турат. Ошол эле учурда, компания 50 жылдан ашуун катары менен кылгандай, жыл сайын дивиденддерди көбөйтүүнү улантууда.

Matthews International менен таанышыңыз

Matthews International Corporation (МАТВ) дүйнөлүк масштабда бренд кызматтарын, эскерүү өнүмдөрүн жана өнөр жай технологияларын көрсөтөт. Компаниянын үч бизнес сегменти диверсификацияланган. SGK Brand Solutions сегменти Matthews мыкты сатуу генератору болуп саналат жана керектөөчү таңгакталган товарларды жана таңгактоо тармактарына брендди өнүктүрүү боюнча кызматтарды, басма жабдууларын, креативдүү дизайн кызматтарын жана рельефтик куралдарды сунуштайт. Мемориализация сегменти сөөк коюучу ишканаларга эстелик буюмдарын, кутучаларды жана кремация жабдууларын сатат. Өнөр жай технологиялары сегменти башка эки бизнеске караганда кичине жана белгилөө, коддоо жана өнөр жай автоматташтыруу технологияларын жана чечимдерин иштеп чыгат, өндүрөт жана таратат.

Компания экинчи чейрек үчүн эки эселенген көрсөткүчтү жарыялады. $421.7 миллион киреше күтүүлөрдөн 1.9 миллион долларга ашты, ал эми такталган EPS $ 0.58 үлүш үчүн эки центке ашты.

Алдыга карай, Matthews International компаниясынын негизги EPS өсүү катализаторлору сатып алуулар жана чыгымдарды азайтуу болуп саналат. Компания кошумча сатып алуу мүмкүнчүлүктөрүн издеп жатат, ал учурдагы бизнесте өзүнүн мүмкүнчүлүктөрүн кеңейте алат же корпорацияны географиялык жактан дагы кеңейтет. Мэттьюс бул сатып алуулар боюнча инвестицияланган капиталдын узак мөөнөттүү жылдык кирешесине жетишүүнү максат кылып жатат. Карызды кыскартуунун улантылышы пайыздык чыгымдарды азайтат жана Мэттьюс Интернешнл чыгашалар структурасын жакшыртуунун үстүндө иштеп жатат. Компания ошондой эле ашыкча акча агымы менен акцияларды оппортунисттик түрдө кайра сатып алууга милдеттенет.

Matthews International үчүн дивиденддерди төлөө катышы абдан эскичил болгон жана бул жылы 29% жетиши күтүлүүдө. Бул абдан коопсуз төлөмдү билдирет. Компания консолидацияланган негизде ар кандай бороон-чапкындарга туруштук берүүгө мүмкүндүк берген өзүнүн бизнеси боюнча уникалдуу диверсификацияланган атаандаштык артыкчылыкка ээ. Мэттьюс Интернешнл ошондой эле глобалдык масштабдагы кызматтардын кеңири спектрин сунуштоо менен өзүн айырмалайт, анда ал майдаланган тармакта рынок үлүшүн ала алат.

Matthews International өзүнүн дивиденддерин 28 жыл катары менен көбөйттү, ал эми акциялардын кирешеси 3.1% болду. (Эскертүү: MATW техникалык жактан Аристократта эмес, анткени ал минималдуу рыноктук капиталдын талабына жооп бербейт, бирок чейрек кылымдан ашык убакыт бою дивиденддерин көбөйтүп келет.)