Кантип мыкты стилдеги өз ара фонддорду тапса болот 1Q23

Тандоо үчүн окшош үндүү өз ара фонддордун тынымсыз өсүп жаткан тизмеси менен, эң жакшысын табуу барган сайын татаал маселе. Кантип инвесторлор оюнду өз пайдасына өзгөртүү үчүн өзгөртө алат?

Өз ара фонддун энбелгилерине ишенбеңиз

Он эки стилде жок дегенде 886 түрдүү All Cap Value өз ара фонддору жана кеминде 5,439 инвестфонддор бар. Инвесторлорго орточо эсеп менен 453+ тандоо керекпи? Өз ара фонддор кандайча айырмаланышы мүмкүн?

Ошол 886 All Cap Value өз ара фонддору такыр башкача. 16ден 937ге чейинки холдингге ээ болгон бул All Cap Value пай фонддорунун көбү ар кандай тобокелдик профилдери жана натыйжалуулук көз караштары менен кескин түрдө ар түрдүү портфелдерге ээ.

Ушул эле нерсе башка стилдеги өз ара фонддорго да тиешелүү, анткени алардын ар бири жакшы жана жаман акциялардын ар кандай аралашмасын сунуштайт. Large Cap Value акцияларды тандоодо биринчи орунда турат. Чакан чоңдуктун өсүшү акыркы орунда турат.

Анализ параличинен качуу

Менимче, көп сандагы стилдик инвестициялык фонддор жардамга караганда инвесторлорго көбүрөөк зыян келтирет. Ар бир фондго терең анализди кол менен жүргүзүү - бул жөн гана реалдуу вариант эмес, инвесторлорду жетишсиз талдоолорго жана пайдалуу мүмкүнчүлүктөрдү колдон чыгарып жиберет. Тийиштүү тырышчаактык менен өз ара фонддорду талдоо акцияларды талдоодон алда канча кыйын, анткени бул ар бир үлүштүк фонддун бардык акцияларын талдоо дегенди билдирет. Жогоруда айтылгандай, бир өз ара фонд үчүн 937 акция же андан көп болушу мүмкүн.

1-сүрөттө ар бир стил үчүн эң жогорку бааланган өз ара фонд көрсөтүлгөн.

1-сүрөт: Ар бир стилдеги мыкты өз ара фонд

* Мыкты инвестициялык фонддор ликвиддүүлүктүн жетишсиздиги үчүн 100 миллион доллардан аз TNA менен каражаттарды кошпойт

1-сүрөттөгү өз ара фонддордун арасында Royce Small Cap Special Equity Fund (RSEIX) жалпысынан биринчи, Deutsche DWS CROCI US Fund (DCURX) экинчи, Hennessy Cornerstone Large Growth Fund (HILGX) үчүнчү орунду ээлейт. Hodges Fund (HDPMX) акыркы орунду ээлейт.

"Ичтеги коркунучтан" кантип сактануу керек

Эмне үчүн сиз сатып алуудан мурун өз ара фонддордун акцияларын билишиңиз керек?

Жардырылышы мүмкүн болгон фондду сатып албашыңыз керек. Фонддун акцияларын талдабай туруп сатып алуу, анын бизнесин жана каржысын талдабай туруп акцияны сатып алганга барабар. Эгерде ал начар акцияларга ээ болсо, анда фонд канчалык арзан болсо да, өз ара фонддун иши начар болот.

ФОНДУНУН АТКАРЫЛЫШЫ – ТӨЛӨМДӨР = ФОНДУН АТКАРЫЛЫШЫ

Эгерде Инвесторлор өздөрүнүн холдингдери тарабынан бааланган каражаттарды таба алышса

Royce Small Cap Special Equity Fund (RSEIX) бул эң жогорку рейтингге ээ Small Cap Blend өз ара фонду гана эмес, ошондой эле менин фирмам камтыган 5,439 стилдик инвестициялык фонддордун ичинен эң жогорку рейтингдеги стилдик инвестициялык фонд болуп саналат.

1-сүрөттөгү эң начар өз ара фонд - бул Hodges Fund (HDPMX), ал дагы эле жагымдуу рейтингге ээ.

Ачыкка чыгаруу: Дэвид Тренер, Кайл Гуске II, Мэтт Шулер жана Итало Мендонча кандайдыр бир белгилүү бир запас, стиль же тема жөнүндө жазуу үчүн эч кандай компенсация алышпайт.