Өткөн апта банк акциялары үчүн 2008-жылдагы финансылык кризистен берки эң начар күн менен аяктады. Калифорниянын технологиялык дүйнөсүнүн стартаптары үчүн эң биринчи курорт болгон өлкөнүн 16-эң ири банк фирмасы болгон Силикон өрөөнүнүн банкынын кыйрашы коркунучтарды жаратты. банктын чоңураак иштеши, ал тургай системалуу финансылык кыйынчылыктардын кайталанышы.
Бул эң жаман кооптонуу - бирок Goldman Sachsтын башкы кредиттик стратеги Лотфи Каруинин айтымында, бул коркуулар ашыкча болушу мүмкүн.
«Биз IG рыногунда аймактык банктардын үлүшүнүн төмөндүгүн эске алганда, чакан банктардан чоң банктарга жугуу коркунучу алыс деп ойлойбуз. Ошо сыяктуу эле, ири банктар арасында капиталдын же ликвиддүүлүк окуянын тобокелдиги да алыс. Биз сектор боюнча ашыкча салмак боюнча сунушубузду дагы бир жолу кайталайбыз жана кандайдыр бир чоң сатууну тобокелдикти кошуу мүмкүнчүлүгү катары колдонобуз ", - деди Каруи.
Ушундай шартта Голдман аналитиктери баанын төмөндөшүнөн пайдаланып инвесторлор үчүн потенциалдуу жеңүүчү деп эсептеген банк акцияларын сунуштап келишет. Биз бул акциялардын экөөсүн кененирээк карап чыгабыз.
Charles Schwab (SCHW)
Биз карап чыга турган биринчи банк мекемеси - Charles Schwab деген тааныш ысым. Бул АКШнын эң ири ачык инвестициялык кызмат көрсөтүүчү фирмасы жана 7.05-жылдын аягында кардарлардын активдеринде 2022 триллион долларга ээ. Фирма жалпысынан 34 миллион брокердик эсеби менен мактанат, бул акциялык инвестицияны чекене соодага жеткиликтүү кылуу үчүн өзүнүн репутациясына ылайыктуу. инвесторлор. Бул жерде Schwab инвестиция боюнча менеджер жана арзандатуу брокери катары иштейт жана өз кардарларына банктык жана инвестициялык кызматтардын толук спектрин сунуштайт.
Ушул өткөн январь айында Шваб 2022-жылдын акыркы чейрегиндеги жана толук жыл үчүн аралаш финансылык натыйжаларды билдирди. Чейрек ичинде 5.49 миллиард долларлык таза жогорку линия өткөн жылга салыштырмалуу 17% га өстү, бирок консенсустук эсептөөлөрдү 60 миллион долларга өткөрүп жиберди. $1.07 түзөтүлгөн EPS мурунку жылга салыштырмалуу 24% га өстү, бирок $1.09 консенсустук баадан төмөн.
Жылдык деңгээлде Шваб 20.7 миллиард доллар таза кирешени көрдү, бул ай/ж 12% өстү. Түзөтүлгөн таза киреше 19% га өсүп, 7.9 миллиард долларга жетти, ал эми такталган EPS 20% га жогорулап, 3.90 долларга жетти. Schwab 428-жылы жалпы суммасы 2022 миллиард долларды түзгөн жаңы активдерди чогултуп, 4 миллиондон ашык жаңы кардар эсебин кошту. Фирманын төмөндөгөндөрдүн биринде, ал кошулган жаңы активдер өткөн жылдын аюусунда төмөн рыноктук баалуулуктар менен компенсацияланганын, натыйжада кармалып турган жалпы активдердин ай/ж төмөндөшүнө алып келгенин билдирди.
Жетекчиликтин ишениминин белгиси катары Шваб өзүнүн эң акыркы дивиденддерин жарыялады. 24-февралда чыккан төлөм өткөн чейректен 14% га көбөйүп, жөнөкөй акция үчүн 25 центке чейин жогорулаган. Бул темп менен $1 жылдык төлөм 1.7% түзөт. Компания 1990-жылга чейин ишенимдүү дивиденддерди төлөөнүн тарыхына ээ.
Schwab акциялары SVB кулашына катуу реакция көрсөтүп, акыркы эки соода сессиясында 23% га төмөндөдү.
Голдмандын 5 жылдыздуу аналитиги Александр Блоштейн Швабдын келечегине көңүл буруп, фирма өзүнүн AFS портфелин сатууга мажбурлабастан "кардарлардын" муктаждыктарын канааттандыруу үчүн жетиштүү ликвиддүүлүккө ээ экенин белгиледи.
«Биз январь айында негизги депозиттердин агылып чыгышы 2022-жылдын орточо айлык көрсөткүчүнөн бир аз начарлап, 1-январдын 22-январындагы кумулятивдүү төмөндөө ~ 25% ды түзгөн деп эсептейбиз. Биздин оюбузча, SCHW жакында эле кымбатыраак каржылоону 1H23-жылы NIRге таасир этет деп ойлойбуз, бирок жетекчилик бул объектилерди убактылуу пайдалануу боюнча күтүүлөрүн дагы бир жолу ырастады жана биз кээ бир каржылык каражаттар менен курчуган каржылоо/ликвиддүүлүк маселелерин көргөн жокпуз. бул жерде кепилденген мекемелер. Акциялар YTD [29]% га төмөндөшү менен, биздин оюбузча, тобокелдик/сыйлык жагымдуу бойдон калууда ”деди Блоштейн.
Блоштейн өзүнүн позициясын акцияларды сатып алуу рейтинги жана 98 долларлык максаттуу баа менен аныктайт, бул бир жылдык 67% өсүш потенциалына ишеним көрсөтөт. (Блоштейндин рекордун көрүү үчүн, чыкылдатуу бул жерде)
Жалпысынан, Шваб 15 акыркы аналитиктин сын-пикирлерин, анын ичинде 11 сатып алуу, 3 кармоо жана бир сатууну, Орточо сатып алуу консенсус рейтинги үчүн ырастайт. Акциялар 58.70 долларга сатылып жатат жана алардын 90.13 доллар орточо баасы бир жылдык 53.5% кирешесин билдирет. (Караңыз SCHW акцияларынын болжолу)
Банк NT Butterfield & Son (НТБ)
Кийинки банк тармагында анча белгилүү эмес, Бермудада жайгашкан Банк NT Баттерфилд. Базар капиталы 1.5 миллиард долларды түзгөн бул банк Швейцариядагы, Улуу Британиядагы жана Сингапурдагы, ошондой эле Бермуда, Кайман аралдары, Багам жана Канал аралдарында мыкты кардарларды тейлейт. Банк атайын каржылык жана байлыкты башкаруу боюнча кызматтардын кеңири спектрин, ошондой эле Улуу Британияда турак-жай үчүн насыяларды сунуштайт.
Баттерфилд 4-жылдын 22-чейреги боюнча катуу отчетту түзүүгө жетишти, ошондой эле жогорку жана ылдыйкы сызыктар боюнча болжолдоолордон ашып түштү. Киреше былтыркыга салыштырмалуу 17.7% га көбөйүп, 148.5 миллион долларга жетип, консенсус боюнча болжолдонгон 5.24 миллион долларга ашты. GAAP эмес EPS $1.27 да аналитиктердин $1.14 болжолдоосунан жогору болду.
Бүтүндөй 2022-жылды алсак, Баттерфилд 549.3 миллион доллар таза кирешени жарыялады, бул жыл сайын 10% өсүш үчүн, ал эми компаниянын таза кирешеси 214 миллион долларды түзүп, андан да таасирдүү 31% жыл / жыл өстү. Толук жылдык суюлтулган EPS ошол эле 31% y / y жакшыртууну көрсөттү.
Инвесторлор үчүн белгилей кетчү нерсе, Баттерфилд 44-жылдын жайынан бери кварталына 2019 цент өлчөмүндө кадимки акциялардын дивиденддерин төлөп келет. Кийинки төлөм 14-мартка белгиленет жана жылдык төлөм 1.76 доллардан орточо 5.85 доллардан жогору болду. %.
Жогорудагы Швабга окшоп, бул өткөн аптада капыстан кризиске учураган негиздүү банк окшойт. Жума күнү жабылганда, Баттерфилддин акциялары шаршемби күнкү деңгээлден 14.5% га төмөндөдү.
Бул Goldman Sachs сунуш кылган түшүү - жана бул пикирди талдоочу Уилл Нэнстин бул акцияны жакында чагылдыруусу тастыктайт.
"Биз бул жерде позитивдүү болушу үчүн бир катар себептерди көрүп жатабыз, 1) мгмт кийинки бир нече кварталда NIMдин кеңейүүсүн көрсөтүп турат, анткени компания ашыкча ликвиддүүлүктү жогорку кирешелүү баалуу кагаздарга жумшайт 2) компания азыр TCE/TA боюнча максаттуу деңгээлине жакындап калды жана 5% дивиденддерди кошуп, акцияларды кайра сатып алууну улантат жана 3) комиссиялык киреше күтүлгөндөн бир топ күчтүүрөөк болуп жатат жана бул компаниянын рынокторунда кээ бир кайра ачылуучу шамалдардан пайда алып жатса да, биз мунун бири деп эсептейбиз. Компаниянын арал базарларында бир нече жылдык саякатка чектөөлөр киргизилгенден кийин, алым кирешесинин "нормалдуу" көрсөткүчүнүн биринчи белгилери "деп жазган Нэнс.
"Биз NTB кирешеге багытталган инвесторлор үчүн жагымдуу холдинг деп эсептейбиз, ал ~[6]% дивиденддерди жана акцияларды кайра сатып алуудан капиталды бөлүштүрүүнүн жагымдуу мүмкүнчүлүктөрүн сунуштайт", - деп жыйынтыктады талдоочу.
Бул алдыга көз салып, Nance чендерди NTB үлүштөрүн сатып алуу менен, 41 долларлык бааны көздөп, кийинки 36 ай ичинде 12% өсүүнү сунуштайт. (Нэнстин рекордун көрүү үчүн, чыкылдатуу бул жерде)
Жалпысынан алганда, көчө бул боюнча букачарлар менен бир катарда көрүнөт. Баттерфилд боюнча 4 талдоочунун акыркы сын-пикирлери бар жана төртөө тең бул сатып ала турган акция экенине макул болуп, Strong Buy консенсус рейтингин бир добуштан колдоду. Орточо баа максаттуу $41.50 болуп саналат жана $38 учурдагы соода баасынан ~30.09% бир жылдык өсүү потенциалын билдирет. (Караңыз NTB акцияларынын болжолу)
Акцияларды жагымдуу баалоо боюнча сатуу боюнча жакшы идеяларды табуу үчүн TipRanks'ка кириңиз Сатып алуу үчүн мыкты акциялар, TipRanks'тин бардык капиталдык түшүнүктөрүн бириктирген курал.
баш тартуу: Бул макалада айтылган ой-пикирлер бир гана белгилүү талдоочулардын ой-пикирлери. Мазмуну маалыматтык максатта гана колдонууга арналган. Инвестиция жасоодон мурун өзүңүздүн талдоо жүргүзүүңүз абдан маанилүү.
Булак: https://finance.yahoo.com/news/buy-dip-bank-stocks-says-013508390.html