Облигациялар рыногундагы учурдагы эң жакшы келишимдердин бири - Казыналык I сериядагы аманат облигациялары - ноябрда популярдуу инвестициялар боюнча жаңы чен белгиленгенде анча жагымдуу болушу мүмкүн.
Жеке инвесторлор биринчи алты айда учурдагы 9.6% пайыздык ченди алуу үчүн инфляцияга байланыштуу I облигацияларын октябрдын аягына чейин көтөрүүнү каалашы мүмкүн. Ноябрда сатылып алынган облигацияларга карата колдонулуучу жаңы ставка 6% га жакын болушу мүмкүн, Баррон анын жарым жылдык ченди эсептөө үчүн АКШнын Казыначылыгы колдонгон формуланын негизинде баалоо.
I облигацияларынын негизги кемчилиги - жеке адамдар жылына $10,000 гана сатып ала алышат, бирок федералдык салыкты кайтаруудан түшкөн каражаттардын эсебинен кошумча $5,000 сатып алса болот. Ал эми белгилүү бир бизнеске ээ болгон америкалыктар ошол уюмдар аркылуу I Облигациялардан жыл сайын 10,000 XNUMX доллар сатып ала алышат. I облигацияларын TreasuryDirect программасы аркылуу Казыналыктан түздөн-түз сатып алуу керек.
АКШнын керектөө бааларынын индексине негизделген I облигациялар боюнча чен 9.6-жылдын аягында жана 2021-жылдын башында инфляциянын өсүшүнөн улам май айынан баштап октябрдын аягына чейин сатылып алынган облигациялар үчүн рекорддук 2022% түздү. Бирок баалардын өсүшү акыркы айларда негизги КБИ индекси август айында 0.1% га өскөн. Казыналык I облигацияларды 1998-жылдан бери сатууда.
Миддлтон, Вис штатындагы Trinity Financial Planning компаниясынын негиздөөчүсү Джон Шерер: "Сиз азыр сатып алышыңыз керек" дейт.
I облигациялардын чендери КБИ индексине негизделген инфляциянын компонентин да, Казыналык белгилеген чен деп атаган нерсени да чагылдырат, ал азыр нөлгө барабар. Инфляциянын деңгээли жылына эки жолу майдын башында жана ноябрь айларында белгиленет жана кийинки алты айда сатылып алынган облигацияларга карата колдонулат. Ноябрда белгиленген тариф кайра коюлуп, нөлгө жакын же нөлгө жакын болушу мүмкүн.
Майдагы 9.6% пайыздык чен 2021-жылдын сентябрынан 2022-жылдын мартына чейин КБИ индексине негизделген.
Казыналык сезондук корректировкаланбаган КБИ индексин колдонот, ал ай сайын баш макалаларды алып турган сезондук такталган КБИден бир аз айырмаланат. Сезондук корректировкаланбаган КБИ 4.8-жылдын сентябрынан 2021-жылдын мартына чейин 2022% га өстү. Бул сумма экиге көбөйтүлүп, 9.6% ченге жетет, бул ушул жылдын майынан октябрына чейин сатылып алынган облигацияларга тиешелүү.
Ноябрдын башында жарыялана турган жаңы тариф март айынан сентябрга чейин КБИ индексине негизделген. Баррон анын Март айынан август айына чейин керектөө бааларынын 3% жогорулаганын эсептейт, эң акыркы отчет. Сентябрь айында баанын бир аз өзгөрүшүн эске алсак, жаңы чен 6% тегерегинде болушу керек.
1-ноябрга чейин I облигацияларын сатып алган инвесторлор облигацияларды кармап турган биринчи алты айда 9.6% ченди, андан кийин кийинки алты ай үчүн жаңы ченди алышат.
"Мен облигациялар - бул, албетте, сиздин өзгөчө кырдаалдарда каражаттарыңызды толуктоо үчүн эң сонун коопсуз инвестиция", - дейт Кен Тумин, Bank Deals блогунун негиздөөчүсү жана редактору.
I облигациялар кеминде бир жыл бою кармалууга тийиш жана беш жылга чейин сатылып алынган облигациялар бир чейрек пайыз өлчөмүндө айып төлөйт. Тумин пайыздык жазаны банк компакт-дисктерине салыштырмалуу жөнөкөй деп эсептейт, аларда, адатта, эрте алып салуу жазалары бар.
I облигацияларынын эки жагымдуу өзгөчөлүгү - инвесторлор пайыздык төлөмдөр боюнча салыктарды төлөө мөөнөтү аяктаганга чейин кийинкиге калтыра алышат - I облигациялар 30 жыл бою кармалышы мүмкүн. Жана мен облигациялардын пайыздары, башка казыналыктардагыдай эле, мамлекеттик жана жергиликтүү салыктардан бошотулган, банк компакт-дисктери жана корпоративдик облигациялардан айырмаланат.
I облигациялар менен болгон тобокелдик - инфляциянын төмөндөшү жана жакынкы жылдарда пайыздык чендердин төмөндөшүнө алып келет. Бул жакынкы беш жана 2.5 жылдын ичинде болжол менен 10% инфляцияны арзандаткан рыноктордо өзгөчө мүмкүнчүлүк. Бирок инфляция өжөрлүк менен жогору бойдон кала берсе, I Облигациялар өзгөчө жакшы көрүнөт.
Инфляцияга байланыштуу облигацияларды каалаган инвесторлор казыналык тарабынан үзгүлтүксүз аукциондо турган жана TreasuryDirect, банктар жана брокердик фирмалар аркылуу жеткиликтүү болгон Казыналыктын инфляциядан корголгон баалуу кагаздарын (TIPS) сатып ала алышат. Алар беш, 10 жана 30 жылдык мөөнөт менен чыгарылат. КЕҢЕШтерде жеке адамдардын сатып алууларына чек коюлбайт.
TIPSтин I облигацияларына караганда артыкчылыгы - алар азыр реалдуу же инфляцияга ылайыкталган пайыздык ченди болжол менен 1% сунуштайт, башкача айтканда кармоочулар инфляциянын деңгээлине плюс 1% алышат. Бирок, ТИПтин баасы өзгөрүп турушу мүмкүн жана быйыл төмөндөп кеткен, анткени реалдуу кирешелүүлүк терс 1.5% дан оң 1% га чейин өзгөргөн. I облигациялар боюнча реалдуу киреше азыр нөлгө барабар.
TIPSке ээ болуунун төмөнкү тобокелдик жолу - бул сыяктуу ETFs
iShares 0-5 жылдык TIPS Bond ETF
(тикер: STIP) азыр Баалуу кагаздар жана биржа комиссиясынын көрсөтмөлөрүн колдонуу менен эсептөөнүн негизинде дээрлик 10% жалпы кирешелүүлүгүн алып келет. Анын реалдуу кирешелүүлүгү болжол менен 1.5%ды түзөт жана бул инфляцияны жөнгө салуу менен толукталат.
Эндрю Бариге кат жазыңыз [электрондук почта корголгон]