Биткойн башка бардык негизги активдердин класстарынан ашып түшүүнү улантып жаткандыктан, крипто рыногун кеңейтүү портфелди диверсификациялоону издеген институттар тарабынан көңүл бурбоо барган сайын кыйын болуп баратат. Салттуу каржынын чегинен чыккандан кийин, санариптик активдерге карата маанай крипто пайдасына бурулуп, акыркы отчеттор көпчүлүк институттар криптовалютага инвестиция салган же инвестициялоону пландаштырып жатканын көрсөткөн.
Учурдагы рынок негизинен чекене сооданын айланасында өнүгүп, коопсуздук жана жөнгө салуу көйгөйлөрү менен бул тез кыймылдуу мейкиндикти кармап калды. Ажыратууну жоюу үчүн брокерлер санариптик активдер рыногуна кирүү мүмкүнчүлүгүн сактап калууда татаалдыктын оор жүгү жок киреше издеген кесипкөй инвесторлордун келечектеги талаптарын алдын ала аткарышат.
Coinbase жана Gemini сыяктуу борборлоштурулган биржалар инвесторлорго тандалган монеталардын жана энбелгилердин тобун сатып алуу жана өткөрүү үчүн орун берди жана CeFi платформалары KYC пандустары сыяктуу борборлоштурулган башкарууну киргизген жөнгө салуучу органдар менен иштөөнү улантууда.
Ал эми CeFi биржалары насыя берүү жана карыз алуу сыяктуу жаңы кызматтарды иштеп чыгууну улантып жатканда, Uniswap жана SushiSwap сыяктуу борбордон ажыратылган биржалар колдонуучуларга криптосунан киреше алуу үчүн уникалдуу DeFi протоколдорун сунуштайт. Борборлоштурулган бийлик жок борборлоштурулган каржы рыногу тездик менен өсүп, DeFi протоколдорунун жалпы наркы (TVL) 1-жылдын башындагы 2020 миллиард доллардан 200 миллиард долларга чейин өстү.
Децентралдаштырылган мейкиндиктин эркиндиктери ушул темпте инновацияларды улантууда, брокерлер институционалдык оюнчулар үчүн бул эки өзүнчө өзүнчө дүйнөнүн ортосундагы ажырымды жоюу үчүн борборлоштурулган финансыны колдонууга умтулушат.
CeFi биринчи алмашуулар пайда боло баштагандан бери жетилген жана бүгүнкү күндө крипто рыногунда колдонулган көптөгөн инфраструктураны жана ликвиддүүлүктү камсыз кылды. Натыйжада, CeFi мекемелерге DeFi мүмкүнчүлүктөрүнө оңой жетүүнү камсыз кылуу үчүн брокерлерге керектүү оор жүктөрдү көтөрүүгө жакшы позицияда.
Брокерлер CeFiди салттуу финансы тармагындагыларга фиаттарын жөнгө салынган пандустар аркылуу конвертациялоого мүмкүнчүлүк берүү үчүн колдонушат жана андан кийин ликвиддүүлүк бассейни катары иштеген акылдуу контракттарга криптолорду бекитип, DeFi платформаларында насыя бере алышат. Крипто депозиттеринде кулпуланган булар кредиттер боюнча APY пайызын алган кредиторлор менен карыз алуучуларга берилет. Насыяга алынган токендерди маржа соодасы үчүн колдонсо болот.
Өтүмдүүлүк DEX (борбордон ажыратылган биржа) боюнча токендерди алмашуу үчүн да керек жана ликвиддүүлүктү камсыз кылгандар (LP) түзүлгөн транзакция боюнча комиссиялардын бир пайызы менен сыйланат. Тажрыйбалуу инвесторлор кирешелерин жогорулатуу үчүн ликвиддүүлүк пулдарынын ортосунда которулуу аркылуу өз каражаттарынын максималдуу кирешесин издей алышат.
CeFi жок DeFi үчүн негизги тоскоолдуктардын бири кардарларды колдоонун кандайдыр бир формасына келгенде жоопкерчиликтүү жардамдын жоктугу. Колдонуучулардын онлайн жамааттары бар болсо да, DEX платформалары профессионал инвесторлорго тобокелдиктерди башкарууга жана DeFi протоколдорун колдонуу менен кошумча пайда табууга жардам берүү үчүн башкарылуучу CeFi катмарын камсыз кылуу үчүн брокерлерге жеткиликтүү чынжырдагы технология.
максималдуу таасир үчүн бир нече DEX рычагынын техникалык татаалдыгы, ошондой эле каалаган убакта бул аянтчаларда болушу мүмкүн болгон өзгөрүүлөргө ылайыкташуу менен бирге келет. DeFi борборунда акылдуу келишим болуп саналат, ал акыркы мезгилде анын укмуштуудай өсүшүн камсыз кылуу үчүн жооптуу болгон.
Акылдуу контракттарда каталар же мүчүлүштүктөр болушу мүмкүн жана алар каражатты бекитүүдөн мурун тобокелдикке текшерилиши керек. Брокерлер ошондой эле борбордон ажыратылган биржада табууга мүмкүн болбогон каражаттар үчүн CeFi менен кам көрүүнү камсыздай алышат. CeFi сактоо ошондой эле салттуу каржы жана DeFi эки экосистемаларын учурдагы төлөм рельстери жана банктар менен байланыштырууга жардам берет.
Крипто рыногунан пайда алуу үчүн салттуу финансы үчүн талап кылынган секирик, институционалдык оюнчулар бул өнүгүп келе жаткан мейкиндикте активдүү болушу үчүн зарыл болгон маанилүү инфраструктуранын маанилүүлүгүн баса белгилейт. Крис Арулиа, BCB Group CPO мындай деди:
"Биздин жакында ишке киргизилген BCB Yield продуктусу CeFiди өз каражаттарынан киреше алуунун шайкеш жана коопсуз жолу катары колдонгон институционалдык жана кесипкөй инвесторлор үчүн деңиздеги өзгөрүүнү билдирет. Биз эсеп ээлери крипто рыногуна насыя берүү аркылуу өз каражаттарынан киреше алып, акчаларын иштетүү үчүн колдоно турган өнүмдөрдү сунуштайбыз. Биз бул жерде токтоп калгыбыз келбейт, анткени DeFi биздин кардарларыбыз үчүн кийинки логикалык кадам катары карап жатабыз, алар биздин CeFi платформабызды ушул жылдын аягында жаңы продуктыларга идеалдуу шлюз катары колдоно алышат».
Бул гибриддик ыкма сүйлөшүүнү кызматташуунун бирине өзгөрттү жана DeFi Web 2.0 жана салттуу финансы сыяктуу борборлоштурулган экосистемалардан келип чыкканын жана алардын таасири астында калганын эскертет.
BCB Group жана Trustology сыяктуу компаниялар тарабынан орнотулган институционалдык инфраструктура CeFi шлюзун жана брокерлердин өз кардарларына DeFi мүмкүнчүлүгүн камсыз кылуу куралдарын берет.
«Колдонуучулардын тажрыйбасын жакшыртуу ар дайым брокердин милдети болуп келген. DeFi менен, өз кардарлары үчүн депозиттер боюнча киреше издеп брокерлердин пайдалануу өсүп жатат. Ошентип, алар Web 2.0 тажрыйбасын коопсуз DeFi кастодиалдык капчыгы менен Web 3.0 артыкчылыктарынын аркасында камсыз кыла ала турган сактоочуга муктаж”, - деп белгилейт Алекс Батлин, Trustology компаниясынын мурдагы негиздөөчүсү жана башкы директору, азыр Bitpanda Custody компаниясынын башкаруучу директору. Bitpanda тарабынан Trustology сатып алуу.
Биримдик Bitpanda Custody компаниясын блокчейндер, биржалар жана DeFi протоколдору аркылуу криптоактивдерди коргоо жана башкаруу боюнча дүйнөдөгү эң ири кастодиандардын бири катары көрсөтөт.
Ыйгарым укуктуу жеткилик менен катар брокерлер салттуу финансы тармагындагыларды окутууда маанилүү ролду ойношот, алардын көбү санариптик активдерге ээ жана BCB Yield сыяктуу CeFi өнүмдөрүн колдонуп жатышат. Борбордон ажыратылган биржалар алдыңкы крипто пионерлеринин жана blockchain иштеп чыгуучулардын коомчулугунун жана DEX платформаларынын айланасында өсүп, тажрыйбасы аз адамдар үчүн интуитивдик колдонуучу интерфейстерине ээ эмес.
Шайкештиктен техникалык интеграцияга чейин инвестициялык мүмкүнчүлүктөргө жана кардарларды колдоого чейин, DeFi мүмкүнчүлүгүнүн татаалдыгын азайтууга туура CeFi инфраструктурасы жана азыр сунушталып жаткан куралдары бар брокерлер оңой жетиши мүмкүн.
Биткойн башка бардык негизги активдердин класстарынан ашып түшүүнү улантып жаткандыктан, крипто рыногун кеңейтүү портфелди диверсификациялоону издеген институттар тарабынан көңүл бурбоо барган сайын кыйын болуп баратат. Салттуу каржынын чегинен чыккандан кийин, санариптик активдерге карата маанай крипто пайдасына бурулуп, акыркы отчеттор көпчүлүк институттар криптовалютага инвестиция салган же инвестициялоону пландаштырып жатканын көрсөткөн.
Учурдагы рынок негизинен чекене сооданын айланасында өнүгүп, коопсуздук жана жөнгө салуу көйгөйлөрү менен бул тез кыймылдуу мейкиндикти кармап калды. Ажыратууну жоюу үчүн брокерлер санариптик активдер рыногуна кирүү мүмкүнчүлүгүн сактап калууда татаалдыктын оор жүгү жок киреше издеген кесипкөй инвесторлордун келечектеги талаптарын алдын ала аткарышат.
Coinbase жана Gemini сыяктуу борборлоштурулган биржалар инвесторлорго тандалган монеталардын жана энбелгилердин тобун сатып алуу жана өткөрүү үчүн орун берди жана CeFi платформалары KYC пандустары сыяктуу борборлоштурулган башкарууну киргизген жөнгө салуучу органдар менен иштөөнү улантууда.
Ал эми CeFi биржалары насыя берүү жана карыз алуу сыяктуу жаңы кызматтарды иштеп чыгууну улантып жатканда, Uniswap жана SushiSwap сыяктуу борбордон ажыратылган биржалар колдонуучуларга криптосунан киреше алуу үчүн уникалдуу DeFi протоколдорун сунуштайт. Борборлоштурулган бийлик жок борборлоштурулган каржы рыногу тездик менен өсүп, DeFi протоколдорунун жалпы наркы (TVL) 1-жылдын башындагы 2020 миллиард доллардан 200 миллиард долларга чейин өстү.
Децентралдаштырылган мейкиндиктин эркиндиктери ушул темпте инновацияларды улантууда, брокерлер институционалдык оюнчулар үчүн бул эки өзүнчө өзүнчө дүйнөнүн ортосундагы ажырымды жоюу үчүн борборлоштурулган финансыны колдонууга умтулушат.
CeFi биринчи алмашуулар пайда боло баштагандан бери жетилген жана бүгүнкү күндө крипто рыногунда колдонулган көптөгөн инфраструктураны жана ликвиддүүлүктү камсыз кылды. Натыйжада, CeFi мекемелерге DeFi мүмкүнчүлүктөрүнө оңой жетүүнү камсыз кылуу үчүн брокерлерге керектүү оор жүктөрдү көтөрүүгө жакшы позицияда.
Брокерлер CeFiди салттуу финансы тармагындагыларга фиаттарын жөнгө салынган пандустар аркылуу конвертациялоого мүмкүнчүлүк берүү үчүн колдонушат жана андан кийин ликвиддүүлүк бассейни катары иштеген акылдуу контракттарга криптолорду бекитип, DeFi платформаларында насыя бере алышат. Крипто депозиттеринде кулпуланган булар кредиттер боюнча APY пайызын алган кредиторлор менен карыз алуучуларга берилет. Насыяга алынган токендерди маржа соодасы үчүн колдонсо болот.
Өтүмдүүлүк DEX (борбордон ажыратылган биржа) боюнча токендерди алмашуу үчүн да керек жана ликвиддүүлүктү камсыз кылгандар (LP) түзүлгөн транзакция боюнча комиссиялардын бир пайызы менен сыйланат. Тажрыйбалуу инвесторлор кирешелерин жогорулатуу үчүн ликвиддүүлүк пулдарынын ортосунда которулуу аркылуу өз каражаттарынын максималдуу кирешесин издей алышат.
CeFi жок DeFi үчүн негизги тоскоолдуктардын бири кардарларды колдоонун кандайдыр бир формасына келгенде жоопкерчиликтүү жардамдын жоктугу. Колдонуучулардын онлайн жамааттары бар болсо да, DEX платформалары профессионал инвесторлорго тобокелдиктерди башкарууга жана DeFi протоколдорун колдонуу менен кошумча пайда табууга жардам берүү үчүн башкарылуучу CeFi катмарын камсыз кылуу үчүн брокерлерге жеткиликтүү чынжырдагы технология.
максималдуу таасир үчүн бир нече DEX рычагынын техникалык татаалдыгы, ошондой эле каалаган убакта бул аянтчаларда болушу мүмкүн болгон өзгөрүүлөргө ылайыкташуу менен бирге келет. DeFi борборунда акылдуу келишим болуп саналат, ал акыркы мезгилде анын укмуштуудай өсүшүн камсыз кылуу үчүн жооптуу болгон.
Акылдуу контракттарда каталар же мүчүлүштүктөр болушу мүмкүн жана алар каражатты бекитүүдөн мурун тобокелдикке текшерилиши керек. Брокерлер ошондой эле борбордон ажыратылган биржада табууга мүмкүн болбогон каражаттар үчүн CeFi менен кам көрүүнү камсыздай алышат. CeFi сактоо ошондой эле салттуу каржы жана DeFi эки экосистемаларын учурдагы төлөм рельстери жана банктар менен байланыштырууга жардам берет.
Крипто рыногунан пайда алуу үчүн салттуу финансы үчүн талап кылынган секирик, институционалдык оюнчулар бул өнүгүп келе жаткан мейкиндикте активдүү болушу үчүн зарыл болгон маанилүү инфраструктуранын маанилүүлүгүн баса белгилейт. Крис Арулиа, BCB Group CPO мындай деди:
"Биздин жакында ишке киргизилген BCB Yield продуктусу CeFiди өз каражаттарынан киреше алуунун шайкеш жана коопсуз жолу катары колдонгон институционалдык жана кесипкөй инвесторлор үчүн деңиздеги өзгөрүүнү билдирет. Биз эсеп ээлери крипто рыногуна насыя берүү аркылуу өз каражаттарынан киреше алып, акчаларын иштетүү үчүн колдоно турган өнүмдөрдү сунуштайбыз. Биз бул жерде токтоп калгыбыз келбейт, анткени DeFi биздин кардарларыбыз үчүн кийинки логикалык кадам катары карап жатабыз, алар биздин CeFi платформабызды ушул жылдын аягында жаңы продуктыларга идеалдуу шлюз катары колдоно алышат».
Бул гибриддик ыкма сүйлөшүүнү кызматташуунун бирине өзгөрттү жана DeFi Web 2.0 жана салттуу финансы сыяктуу борборлоштурулган экосистемалардан келип чыкканын жана алардын таасири астында калганын эскертет.
BCB Group жана Trustology сыяктуу компаниялар тарабынан орнотулган институционалдык инфраструктура CeFi шлюзун жана брокерлердин өз кардарларына DeFi мүмкүнчүлүгүн камсыз кылуу куралдарын берет.
«Колдонуучулардын тажрыйбасын жакшыртуу ар дайым брокердин милдети болуп келген. DeFi менен, өз кардарлары үчүн депозиттер боюнча киреше издеп брокерлердин пайдалануу өсүп жатат. Ошентип, алар Web 2.0 тажрыйбасын коопсуз DeFi кастодиалдык капчыгы менен Web 3.0 артыкчылыктарынын аркасында камсыз кыла ала турган сактоочуга муктаж”, - деп белгилейт Алекс Батлин, Trustology компаниясынын мурдагы негиздөөчүсү жана башкы директору, азыр Bitpanda Custody компаниясынын башкаруучу директору. Bitpanda тарабынан Trustology сатып алуу.
Биримдик Bitpanda Custody компаниясын блокчейндер, биржалар жана DeFi протоколдору аркылуу криптоактивдерди коргоо жана башкаруу боюнча дүйнөдөгү эң ири кастодиандардын бири катары көрсөтөт.
Ыйгарым укуктуу жеткилик менен катар брокерлер салттуу финансы тармагындагыларды окутууда маанилүү ролду ойношот, алардын көбү санариптик активдерге ээ жана BCB Yield сыяктуу CeFi өнүмдөрүн колдонуп жатышат. Борбордон ажыратылган биржалар алдыңкы крипто пионерлеринин жана blockchain иштеп чыгуучулардын коомчулугунун жана DEX платформаларынын айланасында өсүп, тажрыйбасы аз адамдар үчүн интуитивдик колдонуучу интерфейстерине ээ эмес.
Шайкештиктен техникалык интеграцияга чейин инвестициялык мүмкүнчүлүктөргө жана кардарларды колдоого чейин, DeFi мүмкүнчүлүгүнүн татаалдыгын азайтууга туура CeFi инфраструктурасы жана азыр сунушталып жаткан куралдары бар брокерлер оңой жетиши мүмкүн.
Булак: https://www.financemagnates.com/thought-leadership/brokers-leveraging-cefi-products-to-access-defi-opportunities/