Негизги инсайдер бул көтөрүлгөн дивиденддин 150,397 XNUMX долларын сатып алды

Биз дивидендди сатып алуучуларга инсайдер өз алдынча (идеалдуу түрдө жууп кеткен!) акцияны жүктөгөндө аны жакшы көрөбүз. Айрыкча, бул запас:

1. Акыркы жылдардагы эң жогорку түшүмдүүлүгүн таштады.
2. Анын төлөмүн 9% жылдык чен менен көбөйтүү жана…
3. Эң чоң мегатренддердин бирине байланган: биздин эч качан түгөнбөгөн мобилдик маалыматтарга көз карандылык.

Биз жогорудагы үчөөнү тең REIT мунарасы менен көрүп жатабыз Crown Castle International (CCI), Бул сатууда 37% га жакын төмөндөдү. Бул анын кирешелүүлүгүн 4.4% га чейин жеткирди — бардык убактагы эң жогорку көрсөткүчтөн бир гана көлөкө төмөн!

Инсайдерби? Бир Мэтью Торнтон III, Crown Castle башкармалыгынын мүчөсү болгон көп оюнда теринин. Өткөн аптада эле Мэтью өзүнүн накталай акчасынан 150,397 5,271 долларды акцияга түшүргөн. Жалпысынан ал 730 акцияда отурат, бүгүнкү баада болжол менен XNUMX миң долларга бааланат.

(Бардык жылдыздар чартында биздин досубуз JC Parets бизге ушул нерсеге жардам бергени үчүн чоң рахмат!)

Бул сыяктуу инсайдерлердин сатып алуулары тик көрсөткүч болуп саналат, анткени ММКдагы профессионал (жана көбүнчө туура эмес!) понтификаторлордон айырмаланып, инсайдерлер билүү алардын компаниялары эмнени кыйратат жана алар акциянын баасын тутандырышы мүмкүн болгон бир нерсе түшүп жатканын билишет.

Бул адамдар менен бирге сатып алууга түрткү берет мыкты Акциянын өсүшүн алдын ала башкаруунун жолу — жана бул толук мыйзамдуу!

Сиз Питер Линчтин инсайдердик сатып алуу боюнча атактуу цитатасын билесиз: “Инсайдерлер өз акцияларын ар кандай себептерден улам сата алышат, бирок алар бирөөнү гана сатып алышат: баасы көтөрүлөт деп ойлошот». Мен аны менен кошо баш ийкеп жатканыңызды көрүп турам. Ооба, бул таптакыр туура. Жана бар көп Бул күндөрдө Crown Castle сатып алууну карап чыгуунун себептери.

"Эски модадагы" технологиялык олигополия

Crown Castle АКШнын 3 чоң уюлдук мунара операторлорунун бири- Америка мунарасы (AMT) жана SBA Communications (SBAC) калган экөө.

Компания АКШда 40,000 85,000 уюлдук мунараларга, 115,000 XNUMX миль була-оптикалык кабельге жана XNUMX XNUMX "чакан клеткаларга" ээ. Бул кичинекей өткөргүчтөр чоң өсүш аймагы болуп саналат, анткени алар Crown Castle жаңы мунараларды курбастан, шаарларда көбөйүп жаткан мобилдик трафикти башкарууга жардам берет.

Жыйынтыгында Crown Castle толук көлөмдүү мунараларынан кысып алганга караганда, бул кичинекей клеткаларга инвестициянын кирешеси жогору.

Быйыл гана компания 10,000 5ге жакын кичинекей клеткаларды жайылтууну пландаштырууда жана XNUMXGнин уланып жаткан кеңейиши бул өсүштү колдоого жардам берет.

Келгиле, токтоп, 5G жөнүндө бир мүнөткө сүйлөшөлү, анткени бул учурда сиз ал жөнүндө уккандан тажаган чыгарсыз. Жана ал is Америкалык жүк ташуучулар өздөрүнүн курулушуна жакшы киришкени чын, бул капиталдык чыгымдарды азайтат. Маселен, Verizon бул жылы капиталга 15.8 миллиард доллар сарптады, анын дээрлик бардыгы 16.5 миллиарддан 17.5 миллиард долларга чейин жумшалды. бардык 2023 жөнүндө.

Бул Crown Castle үчүн терс угулат, бирок баары унутуп жаткан нерсе - 5G жетилгени буга чейин эле бааланган запас: Мен айткандай, компания быйылкы жылы өзүнүн наркынын 39% ын төмөндөттү, бул кыймылсыз мүлк инвестициялык трасттарына (REITs) караганда, технологиялык запастарга караганда жана S&P 500.

Өткөн чейректе сайтты ижарага алуудан түшкөн кирешени 8% га көбөйткөн жана ушул жылдын башында мүчөлөргө дивиденддерди 6.5% га көтөргөн компания үчүн бул ашыкча болду. Бул акыркы жылдардагыдан бир аз төмөн, бирок CCI дагы эле 9-жылдын 31-декабрында аяктаган жети жыл ичинде төлөм боюнча 2023% жылдык өсүш темпин алып салууда:

Эсиңизде болсун, сиз бир нече ай мурун сатып алган инвесторлордон алда канча көп кирешелүүлүк менен 4.4% сатып аласыз. Бул "баштан баштоо" сиздин баштапкы сатып алууңузда чогулта турган кирешеңизге чоң өзгөрүү жаратат, анткени сиздин төлөм узак мөөнөттүү келечекте өсөт.

Crown Castleдеги бул селтофтун ашыкча болушунун дагы бир себеби, бардык технологиялык (ish) аталыштардагыдай эле, адамдар тарифтердин көтөрүлүшү компаниянын карыз алуу чыгымдарына таасирин тийгизет деп кооптонушат.

Бул коркуу бир нече себептерден улам таптакыр туура эмес.

Биринчиден, биз тарифти жогорулатуу циклинин аягына жакындап калганбыз. Акыркы сигнал, бардык жерлерден, Канада Банкынан келди: биздин коңшубуздун (u) r борбордук банкы өткөн аптада 50 базистик пунктка көтөрүлүүнү жарыялады, бул күтүлгөн 75 базалык пункттан төмөн. Көптөгөн экономисттер анын курсунун көтөрүлүшү декабрда бүтөт деп күтүшөт.

Канаданын экономикасы биздики менен көп окшоштуктарга ээ, ошондуктан Джей Пауэлл көңүл бурганына ишенсеңиз болот. Ал эми келерки жылы рецессия болуп калса, чен кыскартуу картада болушу мүмкүн (алар ФРдин тарыхындагы ар бир рецессияда болгон сыяктуу). Бул, өз кезегинде, Краун сепилдин карыз алуу чыгымдарын төмөндөтөт, ал эми анын рецессияга туруктуу бизнеси алдыда.

Башка сөз менен айтканда, ченди жогорулатуу циклинин туу чокусу жана потенциалдуу рецессиянын алдында, балким, акцияны сатып алуу терезеси болушу мүмкүн — жана сиз муну биздин адам Мэтью билет деп шектенбесеңиз болот.

Карыз майданында дагы бир нерсе: Crown Castle компаниясынын 21.5 миллиард долларлык узак мөөнөттүү карызы анын рыноктук капиталынын 39% түзөт, же ачык компания катары анын наркы. абдан Crown Castle сыяктуу тынымсыз өсүп жаткан ижара кирешеси менен REIT үчүн акылга сыярлык. (Жана эсиңизде болсун, бул төмөн катыш кийин Бул жылы компаниянын рыноктук наркынын 37% арзандады.)

Мындан тышкары, Crown Castle карызынын 84% белгиленген чен боюнча белгиленет жана анын орточо салмактанып алынган купону болгону 3.2%, төмөн жети жыл мурун 3.8% дан. Ал эми анын бир азы жакынкы бир нече жылда жетилип жатат:

Мэтью Crown Castle качан арзан экенин билет (жана биз дагы)

Акыр-аягы, компаниянын дивиденддери FFOнун 82% түзөт, бул туруктуу акча агымы менен РЕИТ үчүн башкарылат. Эгерде сиз Crown Castle'дун 39% га төмөндөшү аны соодалашууга алып келгенине ишенбесеңиз, анда ал 16.7-жылга FFO болгону 2023 эсеге соода кылганын эске алыңыз, бул Мэтью жакшы билет дагы бир чындык.

Бул жерде негизги сызык - бул сыяктуу мегатренд дивиденддерин өндүрүүчүлөр көп учурда сатыкка чыкпайт. Жана бизде чоң сатып алууларды жасаган негизги инсайдерлер болгондо, ага жакшы көңүл буруш керек.

Бретт Оуэнс - инвестициялар боюнча башкы стратег Карама-каршы Outlook. Кирешелер жөнүндө көбүрөөк маалымат алуу үчүн, анын акыркы атайын баяндамасын акысыз көчүрмөсүнө алыңыз: Сиздин эрте пенсиялык портфелиңиз: чоң дивиденддер - ай сайын - түбөлүккө.

Ачыкка чыгаруу: эч ким