Узак мөөнөттүү инвесторлор оптимист болушунун 3 себеби

Бүгүнкү күндө жаман кабардан кутулуу мүмкүн эместей сезилет. Өткөн жылдын көп бөлүгүндө экономика тууралуу жакшы жаңылыктар да базарлар үчүн жаман кабар болгон. Ооба, 2022-жыл коркунучтуу каржы рыноктору үчүн жыл. Чынында, бул облигациялар үчүн эң начар жыл (жер көчкү менен) жана АКШнын акциялары боюнча (S&P 500) рекорддук жетинчи эң начар жыл болду. Биз дагы эле инфляция же Федералдык резервдин ченди жогорулатуу кампаниясынан чыга элек болсок да, узак мөөнөттүү инвесторлордун рыноктун келечегине оптимисттик көз карашта болууга бир нече себептери бар.

Инвесторлордун рыноктун узак мөөнөттүү көз карашына оптимисттик көз карашта болушунун 3 себеби

Кыска мөөнөттүү рыноктук кадамдар ар дайым күтүлүүгө тийиш, өзгөчө үлүштүк инвесторлор үчүн. Бирок узак мөөнөттүү келечекте, тарыхый маалыматтар рыноктордун туруктуулугу жөнүндө бир топ жакшыраак сүрөттү көрсөтөт.

1. Убакыттын өтүшү менен базарлар ар дайым ылдыйга караганда жогору көтөрүлүп келген

Америкалык акциялардын орточо кирешеси жылына 10% болушу мүмкүн, бирок S&P 500 10% киреше менен бир жылды гана аяктады. Календарлык жылдын кирешелеринин бөлүштүрүлүшү абдан позитивдүү, жылдардын 37% дан ашыгы 20% түндүк кайтаруу менен аяктайт. Узак мөөнөттүү инвесторлор үчүн дагы бир оптимисттик факт: орточо алганда, акциялар жана облигациялар жылды оң киреше менен аяктайт, тиешелүүлүгүнө жараша, 75% жана 89%. Айтор, инвесторлор керек ар дайым туруксуз жылдарга даяр болгула, бул орточо көрсөткүчтү төмөндөтөт.

2. Базарлар тез айланып кетиши мүмкүн

Күндөн күнгө

Инвестицияланган бойдон калуу (накталай акчага барбайт) адатта инвесторлор үчүн негизги болуп саналат. Базарлар туруксуздуктун эң катуу кармашууларында да бир тыйынга күйүшү мүмкүн. Чындыгында, S&P 70 үчүн эң жакшы күндөрдүн 500%ы жөн гана мезгилге туура келди эки жума эң жаман күндөрдүн. Төмөнкү диаграммада көрүнүп тургандай, эң жакшы күндөрдү өткөрүп жиберүү чындап эле кымбатка турушу мүмкүн.

Жылдан жылга

Акциялар жана облигациялар, тарыхый жактан алганда, бир жылдан кийин кайра көтөрүлдү. Бирок 10-жылдагы эң начар 2022 жылдан кийинчи?

Жакшы:

Капиталдардын жана туруктуу кирешелердин орточо кирешелери өтө жоготууларды жарыялагандан кийинки жылы оң болду. Облигациялар кийинки жылы 33% гана терс болгон, ал эми запастар 45% монетадан көбүрөөк болгон. 2023-жылы рыноктун келечеги кандай? Муну көрүүгө болот, бирок узак мөөнөттүү инвесторлор оптимист боло турган башка себептер бар.

3. Акциялар менен облигациялардын бир эле учурда төмөндөшү сейрек кездешет

Бул үчүнчү жолу гана дайыма Акциялар жана облигациялар жыл аягына чейин терс болду. түркүндөтүү инвесторлор инвестициялоо тобокелдигин азайтуу үчүн эң күчтүү курал болуп саналат, бирок эч нерсе дайыма иштебейт. Канчалык сейрек экенин эске алсак акциялар жана облигациялар оң байланышта болушу керек, рыноктун оптимисттик көз карашына негиз бар, айрыкча кийинки жылы көрсөткүчтөр негизинен оң болгон.

Акциялар же облигациялар үчүн ырааттуу түшүп кеткен жылдар жөнүндө көбүрөөк статистика (бири-биринен көз карандысыз)

BlackRock маалыматтары боюнча:

• Облигациялар бар эч качан үч жыл катары менен акча жоготкон. АКШнын облигациялары 2021 жана 2022-жылдары терс болгон, бул 1926-жылдан бери үчүнчү жолу туруктуу кирешенин жоготууларын белгилейт.
• Жылдан-жылга жоготуулар, сиз күткөндөй, запастар үчүн көбүрөөк кездешет. 1926-жылдан бери запастар төрт жыл катары менен бир жолу гана (1929-1932-жылдар), үч жыл катары менен эки жолу (акыркысы 2000-2002-жылдар) жана бир жолу жоготуулардын (1974-жылдан 1975-жылга чейин) төмөндөгөн.
• Акциялар 26 жылдын 97 жылында гана акчасын жоготкон (1926-2022). Төмөн жылы орточо жоготуу -13.2% жана кызыктуу, кийинки 12 айдын ичинде орточо кирешелүүлүгү 13.2% түздү. Бирок, туруксуздук күтүлүшү керек: 20 кийинки 25 айлык мезгилдин 12сы эки орундуу кирешелерди башынан өткөрдү or жоготуулар.

Базарлар ийкемдүү, бирок ар бир компания андай эмес

Ар дайым кризис болот. Геосаясий окуялар, жаңы бийиктиктер, жаңы минимумдар, рецессиялар, аюу базарлары, пайыздык чендердин жогорулашы бир нечесин атоо үчүн (сиз булардын кандайча болгонун көрө аласыз бул жерде). Бирок кирүү чекитине карабастан, убакыттын өтүшү менен диверсификацияланган портфел оң киреше берди. Инвестиция жөнүндө убакыт in базар эмес убакыт базар.

Жөнөкөйлүк үчүн, бул макалада АКШнын көрүнүктүү акциялары жана облигациялары жөнүндө сөз болгон, алар чындап диверсификацияланган портфолио мисалы, эл аралык инвестицияларды жана активдердин класстарынын ар кандай салмагын камтышы мүмкүн. Жана бир сектордогу же тармактагы концентрациялар сиздин портфелиңиз ошол эле тарыхый рынок тенденцияларына ылайык келбеши мүмкүн экенин эстен чыгарбоо керек. Андыктан реалдуу инвестицияларыңызды карап чыгууну унутпаңыз. Бардык запастар калыбына келбейт. Же болбосо, бүтүндөй технологиялык оор Nasdaq Composite индексин алалы: 2000-жылдын мартында туу чокусуна жеткенден кийин, ал ичинде 15 жыл мурунку бийиктикке кайтуу үчүн. Ошентип, көп нерсе сиздин портфолиоңуз кандай жайгашканына жана рыноктун жүрүшүнө жараша убакыттын өтүшү менен кандай жооп кайтарарыңызга байланыштуу.