2 акция Дэвид Ролф жана Даниэль Лоеб

Жыйынтык

• Лоеб менен Рольф экөө тең UnitedHealth жана Disney компанияларында 30-июнда аяктаган үч айга карата кызматтарга ээ.
• Экөө тең бир акциянын акцияларын сатып, экинчисин сатып алышкан.

Гуру болсо да Даниел Леб (жумуштары, куржунунун), Үчүнчү пункттун лидери жана Дэвид Рольф (жумуштары, куржунунун), Wedgewood Partners компаниясынын жетекчиси, ар кандай инвестициялык стратегиялары бар, алар дагы эле жалпы бир жубайлар бар.

Акцияларды тандоодо окуяга негизделген, баалуулукка багытталган мамилени колдонуп, Лоебдун Нью-Йорктогу фирмасы акционерлер үчүн баалуулукту ачууга жардам бере турган катализатор менен начар иштеген компанияларда активист позицияларды ээлегени менен белгилүү.

Ал эми Rolfe's Сент-Луис фирмасы потенциалдуу инвестицияларга бизнес ээсинин ой жүгүртүүсү менен мамиле кылып, үстөмдүк кылуучу өнүм же кызмат көрсөтүүсү, ырааттуу кирешеси, кирешеси жана дивиденддери бар бир нече бааланбаган компанияларды талдоо аркылуу олуттуу узак мөөнөттүү байлыкты түзүүгө умтулат. өсүү, жогорку кирешелүү жана күчтүү башкаруу командалары бар.

GuruFocus ылайык Топтолгон портфолио, 13F арыздарына негизделген премиум өзгөчөлүк, эки гуру тең UnitedHealth Groupто кызматтарга ээ.UNH
Inc. (UNH, каржы) жана Уолт ДиснейDIS
Co. (DIS, каржы) экинчи кварталдын акырына карата.

Инвесторлор билиши керек, 13F арыздары фирманын акциялары жөнүндө толук маалымат бербейт, анткени отчеттор анын АКШ акцияларындагы жана америкалык депозитардык дүмүрчөктөрдөгү позицияларын гана камтыйт, бирок алар дагы эле баалуу маалыматты бере алат. Андан тышкары, отчеттор эң акыркы портфелди тапшыруу күнүнө карата соодаларды жана холдингдерди гана чагылдырат, алар бүгүн отчет берүүчү фирмада болушу мүмкүн же бул макала жарыяланган учурда да болушу мүмкүн.

UnitedHealth Group

30-июнда аяктаган үч айдын ичинде Лоеб UnitedHealth (UnitedHealth) компаниясына болгон инвестициясын чектеди.UNH, каржы) 5.79% га, ал эми Рольф өзүнүн холдингин 1.15% га кыскартты. Алардын акцияларынын жалпы портфелинин салмагы 12.47% түзөт.

Саламаттыкты сактоо пландарын жана кызматтарын көрсөткөн Миннетонка, Миннесота штатында жайгашкан компания 488.08 миллиард долларлык рынок капчыгына ээ; Анын акциялары жума күнү 521.42 доллардын тегерегинде сатылып, 27.26 баа-киреше катышы, 6.69 баа китебинин катышы жана 1.64 баа-сатуу катышы болгон.

GF Value Lineеял
Тарыхый катыштарга, өткөн финансылык көрсөткүчтөргө жана аналитиктердин келечектеги кирешелеринин болжолуна таянып, акция азыркы учурда анча-мынча бааланбай жатканын болжолдойт.

Компания 90дөн 100 балл алган GF упайы менен жогорку натыйжалуу потенциалга ээ. Ал кирешелүүлүк, өсүү жана финансылык күч боюнча жогорку упайларды, импульс үчүн орто баллдарды жана GF Value үчүн төмөнкү упайларды алды.

GuruFocus UnitedHealthтин каржылык күчүн 7дон 10 деп баалады. Компания акыркы үч жылда жаңы узак мөөнөттүү карызды чыгарганына карабастан, адекваттуу пайыздык жабуунун эсебинен башкарууга мүмкүн болгон деңгээлде. Altman Z-Score 4.04, ошондой эле активдер кирешенин өсүшүнө караганда тезирээк өсүп жатканына карабастан, анын жакшы абалын көрсөтүп турат. Кошумчалай кетсек, компания өскөн сайын нарк түзүлүп жатат, анткени инвестицияланган капиталдын кирешеси капиталдын орточо салмактанып алынган наркына көлөкө түшүрөт.

Компаниянын рентабелдүүлүгү 9дон 10 баллга ээ болуп, операциялык маржанын кеңейиши, капиталдын, активдердин жана капиталдын күчтүү кирешелүүлүгү атаандаштардын көбүнөн ашып түшүү жана Piotroski F-Упайынын 8дан 9 баллы жогору болгон, бул жагдай ден соолук дегенди билдирет. . Улам ырааттуу киреше жана кирешенин өсүшүн эсепке алуу үчүн, UnitedHealth беш жылдыз беш беш мыкты алдын ала даражага ээ. GuruFocus изилдөөсүнө ылайык, бул даражага ээ болгон компаниялар 12.1 жылдык мезгил ичинде жыл сайын орточо 10% кайтарып беришет.

GuruFocus Лоеб 27.88-жылдын төртүнчү чейрегинен бери ээ болгон инвестициядан 2020% алды деп эсептейт. Рольф 22.15-жылдын үчүнчү чейрегинде позициясын орноткондон бери 2021% киреше берди.

Запаста олуттуу позициялары бар гурулар кирет Авангарддык саламаттык сактоо фонду (жумуштары, куржунунун), Dodge & Cox, Руан Кунниф (жумуштары, куржунунун), Барроу, Ханли, Мевинни жана Штраус, Джереми Грантэм (жумуштары, куржунунун) жана Спирос Сегалас (жумуштары, куржунунун), Башкалардын арасында.

Disney

Лоеб Диснейдин 1 миллион үлүшүнө кирди (DIS, каржы) чейрек ичинде, ал эми Рольф өзүнүн позициясын 16.46% га 2,300 акцияга чейин жогорулатты. Биргелешип, алар акцияда 2.27% ды түзгөн үлүштүк портфелинин жалпы салмагына ээ.

Классикалык тасмалары жана тематикалык парктары менен белгилүү болгон Калифорниянын Бербанк шаарында жайгашкан медиа жана көңүл ачуу гигантынын базар капиталы 194.82 миллиард долларды түзөт; анын акциялары жума күнү 108.47 баа-киреше катышы, 62.12 баа китеп катышы жана 2.06 баа-сатуу катышы менен $2.42 тегерегинде соода болгон.

GF Value Line ылайык, акция учурда бир кыйла төмөн бааланган.

GF 77дүн ичинен 100 баллы компаниянын алдыда орточо көрсөткүчкө ээ болорун көрсөтүп турат. Дисней рентабелдүүлүк жана GF Value боюнча жогорку бааларга ээ болуп, каржылык күч жана импульс боюнча орточо орунду ээлегени менен, анын өсүү рейтинги алсыз болгон.

Диснейдин каржылык күчү GuruFocus тарабынан 5дон 10ке бааланган. Пайыздык камтуунун жетишсиздигинен тышкары, 2.04 төмөн Altman Z-Score компания кандайдыр бир кысымга кабылып жатканын эскертет. WACC ошондой эле ROICти кармап турат, ошондуктан ал баалуулуктарды түзүү үчүн күрөшүп жатат.

Компаниянын кирешелүүлүгү 8дон 10 балл алды. Маржалар азайып баратат жана кирешелери өзүнүн өнөр жай теңдештеринин жарымынан төмөн көрсөткүчкө ээ болсо да, Disney жогорку Piotroski F-Упайына ээ 8. Акыркы жылдары бир акцияга түшкөн кирешенин төмөндөшүнө карабастан, ал бир жылдыздуу алдын ала көрсөткүчкө ээ. GuruFocus жылына орточо 1.1% кирешелүү компанияларды тапты.

GuruFocus маалыматтары көрсөткөндөй, Лоеб буга чейин инвестициянын болжолдуу 26.07% ын алган, ал эми Рольф биринчи кварталда аны түзгөндөн бери өзүнүн холдингинен болжол менен 22.68% жоготкон.

Диснейде чоң кызматтарга ээ болгон башка гурулар кирет PRIMECAP башкаруу (жумуштары, куржунунун), Diamond Hill Capital (жумуштары, куржунунун), Филипп Лаффонт (жумуштары, куржунунун), T Rowe Баасы Капиталдык Киреше Фонду (жумуштары, куржунунун), Том Гайнер (жумуштары, куржунунун), Андреас Халворсен (жумуштары, куржунунун), Yacktman Asset Management (жумуштары, куржунунун), Билл Ныгрен (жумуштары, куржунунун) жана Джим Симонс (жумуштары, куржунунун)' Renaissance Technologies.

Портфолио курамы

4.22-июнда аяктаган үч айдын ичинде 58 акциядан турган Лоебдин 30 миллиард долларлык үлүштүк портфели саламаттыкты сактоо, энергетика жана коммуналдык кызматтарга эң көп инвестицияланган.

Рольфтун 579 акциядан турган 40 миллион долларлык үлүштүк портфели технология, каржы кызматтары жана байланыш кызматтары секторлоруна эң көп инвестицияланган.